BlackRock или "Спрут" в реальности. Кто стоит за самым крупным финансовым конгломератом в мире?⁠⁠

BlackRock

Согласитесь, сложно придумать более подходящее название для корпорации зла.

«Компания BlackRock начала свою деятельность в 1988, когда 8 человек сели в одной комнате и решили ставить интересы и потребности клиентов на первое место» (с) BlackRock.

Ну да. Мы и не сомневались.

Кто эти доброхоты? Эти филантропы? Эти излучатели добродетели?

Ларри Финк, Роберт С. Капито, Сюзан Вагнер, Барбара Новик, Бен Голуб, Ралья Шлостайн и Кит Андресон.

Я к этому BlackRock'у несколько раз пытался подступить. И всякий раз, когда начинаешь читать их SEC'овские формы, хочется кого-нибудь убить. Но о нём все пишут. А я что, рыжий что ли? Более чем уверен, ничего мы тут не накапаем. Но надо.

С историей становления компании можно ознакомиться в Википедии. Ну да чтобы не бегать туда-сюда, вкратце изложу. И нет, тут будет не пересказ Вики. Ну то есть не полностью.

В общем, часть тех 8-ми счастливчиков, а именно: Финк, Капито, Голуб и Новик, трудились в Первом Бостонском (The First Boston Corporation – инвестиционный банк). Там сия компания начинали раскрутку ипотечных ценных бумаг (которые потом рванули в 2008). Финк там возглавлял всякие полезные отделы, группы и департаменты. А потом в 1986 году его отдел просадил 100 миллионов американских денег из-за удачного прогноза Ларри.

«Ну, что ж, – сказал Финк, – Пора! Пора основать компанию, которая будет инвестировать деньги клиентов и комплексно управлять рисками»

И обратился к Питеру Питерсону из Blackstone Group за финансированием. Тот решил, что идея толковая, и вписался. Назвал это Blackstone Financial Management. И 50% доли взял себе (в Blackstone).

К 1992 доля Blackstone составляла 36%. Взяли название BlackRock. К концу года активы в управлении составляли 17 млрд $. В 1994 уже 53 млрд.

Другой старший из Блэкстоуна, гражданин Степан Шварцман, выразил несогласие с методами распределения Финка. Последний желал распределять доли в компании между новыми сотрудниками, дабы переманивать их из других банковских структур, а Степан такое не одобрял. В итоге решили, что дальше врозь. И Степан продал BlackRock. Ушёл он компании PNC Financial Services за 240 млн $. И Финк стал в BlackRock председателем правления и гендиром.

PNC Financial Services – банковская холдинговая компания из Питтсбурга.

1 октября 1999 БлэкРок становится публичной организацией, проведя IPO. К концу этого года под управлением было 165 млрд $.

В августе 2004 БлэкРок покупает State Street Research & Management за 325 млн $ денег и 50 млн акциями. Своими.

В общем, суть такова, что БлэкРок перманентно выкупает различные управляшки с их портфелями. Через это у них растут активы в управлении.

Дальше интересное. 29 сентября 2006 года компания Merrill Lynch передает в руки БлэкРок свой бизнес по управлению инвестициями – MLIM (Merrill Lynch's Investment Managers). В обмен на обыкновенные и неголосующие привилегированные акции БлэкРок. В результате сделки Merrill Lynch владела примерно 45,0% обыкновенных акций BlackRock в обращении и экономической долей примерно 49,3%. Далее наступает 2009 год. И в первый же день Bank of America покупает компанию Merrill Lynch. Ну не в том смысле, что проснулись такие и – а чего бы нам Меррилл Линч не купить – нет. Просто была завершена сделка, которая чуть ли не полгода длилась. Да и не в этом суть. Суть в том, что Меррилл Линч теперь принадлежит Банку оф Америку, а там как бы не совсем так, что вассал моего вассала не мой вассалл. Нихера.

В результате ряда транзакций к 1 июня 2011 года 13 562 878 привилегированных акций БлэкРока выкупаются у Меррилл Линча БлэкРоком. В результате ни Меррилл Линч, ни их аффилированные лица больше не владеют каким-либо существенным количеством голосующих или находящихся в обращении акций.

В общем, на 31 марта 2008 года основными акционерами БлэкРока были:

• Merril Lynch – 44,54% (52 395 082 шт.) обыкновенных акций и 100% привилегированных акций серии А.

• PNC Financial Services Group – 36,66% (43 121 366 шт.) обыкновенных.

А на 31 марта 2009 года основными акционерами БлэкРока были:

• Bank of America – 4,8% (2 330 676 шт.) обыкновенных акций.

• PNC Financial Services Group – 46,4% (22 308 500 шт.) обыкновенных.

Что-то не сходится, да?

***

Это первая часть материала, который я разместил у себя на Sponsr и Boosty более года тому назад. Там еще 4 части, в которых я последовательно раскручиваю руководство и хозяев этой финансовой махины через их отчётности. Очень интересно. Поразительная вещь в себе. Вот вам ссылка на часть 2: Sponsr / Boosty. Ну и дальше там найдёте остальное. Проект у меня, как я говорил ранее, многогранный. В нём не только теория и практика финансовых вопросов, но и много познавательного из окружающего мира. Буду рад вашей подписке.