Татнефть - отчёт за 2 полугодие и 2024 год⁠⁠

Вчера компания Татнефть опубликовала отчетность за второе полугодие и весь 2024 год по МСФО:

🟢Годовая выручка составила 2,03 трлн рублей (+27,8% год к году).

🟢Чистая прибыль выросла на 7,9%, до 308,93 млрд рублей, что оказалось выше консенсуса на уровне 301,6 млрд рублей.

🟢Операционная прибыль выросла на 13%, до 403 млрд рублей.

🟢EBITDA выросла на 22,1%, до 478,37 млрд рублей.

🟢При этом капитальные затраты снизились на 23,5%, до 171 млрд рублей, а

FCF вырос до 254,2 млрд рублей (2,5х).

Отчётность ожидаемо неплохая, где то даже лучше ожиданий аналитиков. В ближайшее время, ждем рассмотрение советом директоров компании вопроса о выплате дивидендов за IV квартал 2024 года.

По прогнозам аналитиков, они могут составить 25,42 рубля на акцию (при расчете 75% от чистой прибыли по РСБУ).

В своем портфеле я держу привилегированные акции Татнефть почти на протяжении всех восьми лет инвестирования. Время от времени, понемногу докупаю. Мнение о компании у меня крайне положительное. Очень импонирует их стремление к глубокой переработке всей добываемой нефти.

Сейчас у меня в портфеле скопилось 545 шт Татнефть-п со средней ценой покупки 511,6 рублей.

14.03.2025 Станислав Райт — Русский Инвестор