Дивиденды
Компании, по которым в ближайшую неделю закроется реестр для получения дивидендов
Больше информации в моем телеграм-канале https://t.me/sozvezdieinvest о фондовом рынке, инвестициях в золото и другие драгметаллы.
Лига биржевой торговли
4 466 постов
•
8 294 подписчика
0 просмотренных постов скрыто
Каким инвесторам стоит рассмотреть акции Сбербанка
💭 Анализируем финансовые показатели лидера банковского сектора и определяем, кому целесообразно включить акции Сбера в свой портфель...
💰 Финансовая часть (9 мес 2025)
📊 Чистые процентные доходы Сбербанка увеличились на 16,6%, достигнув отметки в 2,2 трлн рублей благодаря росту объема активных операций. Однако чистые комиссионные доходы сократились на 2,2% за тот же период, составив 538,8 млрд рублей, главным образом из-за изменений в методике признания доходов от банковских услуг крупных клиентов.
💳 При этом расходы на формирование резервов и переоценку кредитов снизились на 17,3%, упав до уровня 410,6 млрд рублей. Кредитный риск банка оставался стабильным на уровне около 1,5% годовых, несмотря на колебания курса валюты. Операционные затраты, напротив, выросли на 14,5%, достигнув суммы в 798,7 млрд рублей, причем сентябрьские показатели продемонстрировали рост на 18,5% по сравнению с аналогичным периодом предыдущего года.
🔝 Итоговая чистая прибыль банка увеличилась на 6,4%, достигнув значения в 1,27 трлн рублей, а рентабельность собственного капитала составила 22,4%. Коэффициенты достаточности базового и основного капитала немного уменьшились, отражая увеличение объемов кредитования, однако общий коэффициент капитализации остался на высоком уровне в 12,9%.
🤔 В целом, чтобы выполнить ожидания по прибыли на 2025 год, Сберу нужно 2 полугодие закрыть хотя бы на уровне прошлого года, не обязательно даже показывать прирост.
💸 Дивиденды
🤓 Можно не ожидать значительного повышения дивидендов по результатам 2025 года ввиду практически отсутствия роста прибыли. Более того, нельзя исключить вероятность некоторого снижения годовой прибыли, если уровень высоких резервов останется неизменным. Вместе с тем можно рассчитывать на позитивные изменения в 2026 году, обусловленные дальнейшим снижением КС.
📌 Итог
🧐 Нейтрально-положительные результаты. Отмечается устойчивый прирост кредитного портфеля в сентябре. К негативным аспектам относится дальнейшее сокращение величины чистых комиссионных доходов. Ключевые показатели стабильны, и у банка имеются возможности повысить эффективность путем уменьшения убытков от второстепенных направлений, которые до сих пор генерируют убыток более 100 млрд руб. в год.
🟢 Сбер является лидером российского банковского рынка, обладая более чем 30% активов всей банковской системы страны. Банк обслуживает порядка 111 миллионов физических лиц, что составляет около 75% населения России. Деятельность Сбера охватывает широкий спектр направлений финансового бизнеса: предоставление потребительских и корпоративных займов, инвестиционно-банковские услуги, управление инвестициями и прочими финансовыми сервисами.
🎯 ИнвестВзгляд: Это, пожалуй, самый стабильный и понятный актив на рынке. Долю следует только наращивать.
📊 Фундаментальный анализ: ✅ Покупать - банк сохраняет лидирующие позиции благодаря уникальной финансовой устойчивости и эффективности управления.
💣 Риски: ☁️ Умеренные - конкуренция в банковской сфере находится на запредельном уровне, а регуляторные риски также оказывают давление. Второстепенные внебанковские активы ухудшают финансовые показатели.
✅ Привлекательные зоны для покупки: ТЕКУЩИЕ / 276р
💯 Ответ на поставленный вопрос: Это отличный инвестиционный кейс. Акции Сбербанка стоит рассмотреть консервативным инвесторам, стремящимся к стабильности и надёжности вложений, особенно подойдёт для долгосрочных инвестиций, и для тех, кто формирует дивидендный портфель.
🤷♂️ Данный обзор не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Инвестиции сопряжены с рисками, а фундамент инвестиций — самостоятельность мышления и здоровое недоверие!
⏰ Благодарим Вас за поддержку! Следующий материал уже в работе...
$SBER $SBERP #SBER #SBERP #Сбербанк #Сбер #Инвестиции #Акции #Дивиденды #Портфель #Биржа #Финансы
Показать полностью
Китай дрогнул
Доброе утро, коллеги.
Походу, начал течь Китай, сегодня идут сильные продажи. Акции технологичных китайский компаний сильно разогнали непонятно на чем по фоне бума-ИИ, так что, когда интерес начнет падать к этой области, не удивлюсь, что Китай начнет падать раньше Америки, как более слабый рынок.
На российском рынке представлены фьючерсы на китайский рынок.
Можно пробывать отыграть эту историю через шорты на ALIBABA-12.25 (BBZ5), BAIDU-12.25 (BDZ5)Всем успешных торгов.
График дневные свечи
График дневные свечи
Показать полностью
2
Серебро после 14-летнего перерыва установило новый рекорд стоимости
Основная сессия завершилась.
Значение индекса #ммвб по итогу основной сессии 2638 пункта, или 2,96%.📈
Индекс сегодня восстанавливается после вчерашнего сильного падения. Всё-таки район 2600 пунктов по индексу выступил сопротивлением, и дальше падение не развилось. Акции сегодня уверенно растут. Как я отмечал сегодня в ежедневном анализе рынка, многие лидеры вчерашнего падения сегодня оказались лидерами роста. Отличный разворот получился.
Драгметаллы сегодня, кроме золота, корректирующегося после рекордных рывков и сейчас остывающего выше 4000 за унцию, продолжают рост. На данный момент цена 4011 долларов.
Главная новость сегодняшнего дня — это то, что серебро после 14-летнего перерыва установило новый рекорд стоимости, и не только пробило значение прошлого рекорда, установленного в апреле 2011 года в 49,78 доллара за тройскую унцию, но и прошло ровную красивую цену в 50 долларов, и, не остановившись, пробила 51 доллар за унцию. Рывок очень сильный, ведь каждое из этих сопротивлений могло пробиваться неделями, а то и месяцами. Но не сейчас, импульс слишком силён. В данный момент цена откатывается и составляет 49,64 доллара. Но это уже ничего не меняет, рекорд уже установлен.
Палладий 1445, платина 1640. Тоже сейчас откатываются.
По моему мнению, сейчас надо снять перекупленность и проторговать эти уровни для следующего рывка.
Но всё-таки в клубе рекордсменов уже два металла, это золото и серебро! Сегодня знаменательный день!
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
Больше информации в моем телеграм-канале https://t.me/sozvezdieinvest о фондовом рынке, инвестициях в золото и другие драгметаллы.
Показать полностью
Моментум. Результаты за сентябрь. 21,9% годовых
Под стратегию Моментум у меня отведено 35% от портфеля. В двух дивидендных стратегиях 45% от портфеля и в двух спекулятивных по 10%.
Среднегодовая доходность стратегии Моментум за 10 лет 21,9%.
За 10 лет: индекс MCFTR +238%, стратегия +626%.
Доходность по годам:
2013: индекс +6,32%, стратегия +10,59%
2014: индекс -1,84%, стратегия +11,84%
2015: индекс +32,28%, стратегия +28,1%
2016: индекс +32,78%, стратегия +60,58%
2017: индекс -0,19%, стратегия +16,05%
2018: индекс +18,54%, стратегия +27,75%
2019: индекс +39,09%, стратегия +23,75%
2020: индекс +14,83%, стратегия +48,91%
2021: индекс +21,79%, стратегия +58,85
2022: индекс -37,26%, стратегия -39,39%
2023: индекс +53,84%, стратегия +63,48%
2024: индекс +1,63%, стратегия -2,35%
2025: индекс +2,86%, стратегия -6,3%
Второй год с этим боковиком Моментум показывает плохие результаты. На тренде всё наверстаем.
На текущий момент в портфель входят:
PLZL
MDMG
PHOR
TRNFP
SBERP
T
SBER
YDEX
GMKN
BSPB
В сентябре были проданы NVTK (результат -10%), AFKS (результат -18%), RTKM (результат -20%) и ENPG (результат -1%), куплены PHOR, YDEX, GMKN и BSPB.
Телеграм: На пути к 30 миллионам!
Показать полностью
2
СПБ Биржа перестает напоминать брошенного щенка. Но помни, Трамп придет и за тобой
Как заявляет генеральный директор площадки Евгений Сердюков, "СПБ биржа" технически готова к запуску торгов заблокированными акциями, но ее остается ряд нерешенных проблем.
По его словам, уже есть соответствующий опыт Мосбиржи. Тем не менее, во-первых, такие бумаги ходят с большим дисконтом - 50% и более. Во-вторых - рынок торгов заблокированными бумагами пока работает либо в качестве внебиржевого рынка Мосбиржи, либо в качестве внебиржевых сделок отдельных брокеров. И клиенты, которые покупают на внебиржевом рынке ценные бумаги, сразу должны будут заплатить налог на матвыгоду.
Лидер Mind Money Юлия Хандошко поясняет, что в таком доступе находятся три типа активов. Первый — российские депозитарные расписки, которые некогда брокеры перевели из западного контура в Россию и не успели дальше перепродать. Второй тип — американские акции. Как раз те, которыми заинтересовалась Московская биржа. И есть третий тип — всякая экзотика, состоящая из бондов третьих стран, неких фондов и т. д., по многим из которых уже произошёл в западном контуре фактически дефолт. Но в российском контуре эти бумаги продолжают обретаться.
«Мы бы не хотели подставлять покупателей под дополнительные налоги, поэтому обратились к Центробанку, чтобы, может быть, получить какие-то разъяснения или регулирование, которое позволило бы нам стартовать торги именно биржевые, - продолжает Евгений Сердюков. - Тогда не будет возникать дополнительных налогов у тех, кто покупает заблокированные бумаги".
С другой стороны, СПБ Биржа вынашивает масштабные планы развития линейки фьючерсов - срочный рынок «СПБ Фьюче». Это фьючерсы с опорой на российские ценные бумаги, в том числе акции СПБ Биржи. Кроме того фьючерс на индекс, отражающий динамику эфира (Ethereum). Ждем в ближайшее время.
Наконец, фьючерсы на иностранные ценные бумаги и индексы, в частности индексы стран БРИКС. Первыми инструментами на торгах с 7 октября стали фьючерсы, привязанные к стоимости биткоина, индексам стран БРИКС, а также к акциям самой СПБ Биржи.
Показать полностью
Индекс рухнул, а золото тем временем установило новый рекорд. Итоги основной сессии
Значение индекса #ммвб по итогу основной сессии рухнуло до 2562 пункта, или -3,98%📉.
Индекс сегодня не просто упал, а рухнул. Падение за один день на -4%, это сильно! Причины — это заявления, касающиеся Украины, от Трампа про дальнобойные ракеты Томагавк и нашего МИДа, что импульс, полученный на Аляске для мирного решения конфликта на Украине, практически исчерпан, а также из-за опасения, что в этом месяце может быть взята пауза в снижении ставки ЦБ. Как говорится, рынок акций получил двойной удар и мощный. Все акции, в том числе и сильные, падают и сильно. Растут сегодня около 10 акций и то ненамного.
Ну что тут поделаешь, успокаиваемся и начинаем вычислять уровни для докупки акций, нам дают шанс дёшево докупиться. Значит, время для продажи и фиксации прибыли ещё не пришло. Я уже более 10 лет работаю в долгосрок и не продаю акции в минус. При падениях докупаю, и это чётко работает.
Драгметаллы сегодня наоборот в ударе! Золото📈 вышло за 4000 долларов за унцию, пробив заодно и уровень 4050 и закрепившись там. Но перекупленность по индикатору RSI, показывающем состояние актива на дневном таймфрейме, составляет уже более 90, что является очень большой перекупленностью.
Серебро📈 показывало сегодня максимальную цену 49,59 долларов за тройскую унцию, что буквально в шаге от нового исторического рекорда цены. Прошлый рекорд был в далёком 2011 году 1 апреля и составлял 49,81 доллар за унцию. До нового рекорда остаётся вырасти всего на 0,45%. Индикатор RSI по серебру показывает 86, при перекупленности выше 70, а норме 50.
Платина📈 закрепляется выше 1650, и на данный момент цена составляет 1670. Опять перекупленности и индикатор RSI 79.
Палладий📈 сегодня растёт самыми ударными темпами. На данный момент рост к предыдущему дню составил 7%, индикатор RSI 83.
Все четыре драгметалла очень перекуплены и продолжают расти. Это тревожная ситуация и для предотвращения обрушения нужна коррекция и боковик, чтобы индикаторы пришли в норму. Драгметаллы этим безумным ростом повторяют американский фондовый рынок, который ставит новые рекорды постоянно и очень сильно перекуплен, что может привести к обрушению в любой момент.
Итого сегодня наш рынок вниз и сильно, а драгметаллы вверх и сильно. Вот такие качели.
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
Больше информации в моем телеграм-канале https://t.me/sozvezdieinvest о фондовом рынке, инвестициях в золото и другие драгметаллы.
Показать полностью
Являются ли акции Ленэнерго источником стабильного дохода в условиях нестабильного рынка
💭 Рассмотрим, почему акции Ленэнерго могут стать тем самым «тихим оазисом» для инвесторов, ищущих стабильность в море волатильности...
💰 Финансовая часть (2 кв 2025)
📊 Рост выручки составил 18,3%, чистая прибыль увеличилась на 1,7% год к году. Валовая прибыль от передачи электроэнергии поднялась на 28,7% относительно прошлогоднего периода. Валовая прибыль от технологического присоединения также показала положительную динамику — плюс 27,4%. Операционная рентабельность улучшилась до 33%, тогда как ранее была на уровне 28%.
🧐 Темпы роста чистой прибыли замедлились вследствие изменения величины прочей прибыли и убытков, составивших минус 0,4 млрд рублей во втором квартале текущего года, по сравнению с 1,9 млрд годом ранее. Однако решающее значение приобретёт четвёртый квартал, когда идут обесценения, которых в этом году может не быть.
💪 Финансовое положение компании укрепляется благодаря росту резервов. Если учитывать финансовые вложения преимущественно в виде депозитных инструментов, общий объём резервов достиг отметки в 22,2 млрд рублей, а чистый доход от процентов за квартал составил 1,7 млрд рублей.
💸 Дивиденды
🤑 Ожидается значительный прирост дивидендов ввиду низкого уровня обесценений, причем их полное отсутствие способно дополнительно повысить прибыль компании в 2025 году. Хотя акции быстро восстановились и достигли исторических максимумов, перспективная дивидендная доходность остается высокой, предполагая дальнейший потенциал роста котировок.
🫰 Оценка
👌 Расчет оценки производится исключительно применительно к привилегированным акциям, учитывая их рыночную стоимость и соответствующую долю прибыли, закрепленную уставом. Форвардный P/E на ближайшие годы находится в диапазоне 7,1-7,5.
📌 Итог
🔥 Компания демонстрирует отличные показатели, операционная маржа впечатляет, компания располагает значительными резервами, а возможное снижение объемов обесценений по итогам года обеспечит значительное увеличение прибыли и повышение размера дивидендов за 2025 год.
🎯 ИнвестВзгляд: Интерес к акциям сохраняется и при текущих ценовых уровнях, поскольку потенциальный рост стоимости может оказаться выше расчетного значения из-за недооцененности бумаг инвесторами или ускоренного увеличения прибыли вследствие снижения объема обесценений.
📊 Фундаментальный анализ: ✅ Покупать - учитывая хорошие перспективы развития бизнеса и потенциально высокий уровень дивидендной доходности, акции выглядят привлекательно для покупки.
💣 Риски: ☀️ Низкие - внешние факторы оказывают незначительное влияние на компанию, а сама компания характеризуется устойчивостью и надежностью.
✅ Привлекательная зона для покупки: 243р / 234р (а-п)
💯 Ответ на поставленный вопрос: Компания демонстрирует сильные финансовые результаты, обеспечивает стабильность выплат и располагает значительными резервами, поддерживая высокие темпы роста. Долгосрочная стратегия приобретения акций выглядит оправданной. Да, акции-п Ленэнерго представляют собой привлекательную инвестиционную возможность даже в условиях нестабильного рынка.
🤷♂️ Данный обзор не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Инвестиции сопряжены с рисками, а фундамент инвестиций — самостоятельность мышления и здоровое недоверие!
⏰ Благодарим Вас за поддержку! Следующий материал уже в работе...
$LSNG $LSNGP #LSNG #LSNGP #Ленэнерго #Акции #Инвестиции #Дивиденды #Аналитика #Энергетика #ИнвестПортфель #идея #прогноз #обзор
Показать полностью