Фондовые рынки нас предупреждают. Допуск нерезидентов, ограничение на покупку недружественных бумаг и жилищный кризис в Америке
▪️ Прекрасно понимаю, что большинство частных инвесторов ждут 12 сентября, когда уже допустят дружественных нерезидентов к торгам акциями. Крупные фонды могли бы повлиять на наш фондовый рынок, но Московская Биржа вчера расширила список стратегически важных компаний (акции, которые нельзя будет продать). Есть, конечно, напоминание, что список может быть расширен и он не до конца сформирован. Удивляет, что в списке отсутствует Лукойл и Сбербанк, их вес в индексе IMOEX приличный. Поэтому понедельник может начаться с довольно интересного движения.
▪️ Брокеры с 1 октября 2022 года не будут исполнять поручения неквалифицированных инвесторов по приобретению ценных бумаг эмитентов из недружественных стран, если в результате сделки доля таких бумаг в портфеле инвестора превысит 15%. Такое предписание Банк России направил брокерам.
С 1 ноября 2022 года порог для таких сделок составит 10% портфеля клиента, с 1 декабря — 5%. С 1 января 2023 года брокеры должны будут приостанавливать исполнение любого поручения неквалифицированного инвестора по увеличению позиции по ценным бумагам иностранных эмитентов из недружественных стран. Я уже с марта писал, что диверсификация по странам - мертва. Что так или иначе это утопия для российского инвестора. На фоне этого эпично смотрелся разгон акций СПБ-биржи, видимо, ничему жизнь не учит наивных новичков.
▪️ Не стоит забывать о падающей нефти и спасительном ОПЕКЕ (как только цена прокаливается ниже 90 долларов за баррель, в ход сразу идут действия). О золоте, которое опускалось ниже 1700 долларов. На этом фоне хандрил Западный рынок, который на сегодняшний день ожидает данные по инфляции во вторник и последующее заседание ФРС. А пока в Америке наступил жилищный кризис. Американцы любят начинать свои кризисы с проблем на рынке жилья. Сейчас доступность жилья для среднестатистического американца ниже, чем в 2005 году, и продолжает падать. Эхо 2008 года так и доносится. Решать вам, господа, как действовать в такой ситуации.
P.S. Количество публикаций сократилось в связи с отпуском, поэтому прошу прощения, что забросил блог. В своей стратегии ничего не изменил. На этой неделе также совершал покупки облигаций на ИИС, а свободный кэш находится на БС. Удачных всем инвестиций, друзья!
С уважением, Владислав Кофанов
Блог в Телеграм: t.me/svoiinvestor
Какие санкции?!
июль 2022.г.
СМИ Сербии
01
САНКЦИИ? КАКИЕ САНКЦИИ?! Американцы купили важный груз из России, Европа в недоумении!
22.07.2022
Танкер с российскими удобрениями направляется в Соединенные Штаты на фоне широко распространенных опасений, что стремительный рост мировых цен на удобрения может привести к нехватке продовольствия.
Танкер Johnnie Ranger под либерийским флагом должен прибыть в Новый Орлеан в понедельник с примерно 39 000 тонн раствора карбамидо-аммиачной селитры, удобрения, полученного путем объединения урэи, азотной кислоты и аммиака, согласно источникам в британском агентстве и данным морского слежения. компания Refinitiv Icon.трафик.
Корабль был загружен в прошлом месяце в Санкт-Петербурге. Подробности о российском продавце и американском покупателе не были сразу доступны, а Министерство финансов США и Таможенно-пограничная служба США отказались от комментариев.
Администрация президента США Джо Байдена не вносила в черный список российскую сельскохозяйственную продукцию или удобрения после начала конфлитка Москвы с Украиной, но многие западные банки и трейдеры избегают поставок из России, опасаясь столкнуться с проблемами, поскольку правила быстро меняются. Вашингтон ввел санкции в отношении российской сырой нефти, нефтепродуктов, угля и сжиженного природного газа.
-
02
США СНЯЛИ САНКЦИИ Неожиданный шаг американцев в сторону России, на эти две компании отныне распространяются новые правила
14.07.2022
Министерство финансов США сегодня исключило из санкционного списка филиал российского Альфа-банка в Казахстане, сообщили в Вашингтоне.
Министерство финансов США также разрешило сделки с участием дочерней компании "Газпрома", бывшей Gazprom Germany GmbH, сообщают российские СМИ.
Теперь эта компания называется Security Energy for Europe (SEFE).
«Все сделки, касающиеся SEFE или любой организации, в которой SEFE прямо или косвенно владеет не менее чем 50 процентами и более, разрешаются с полуночи 16 декабря 2022 года», — говорится в документе, сообщает ТАСС.
-
03
В ЕВРОСОЮЗЕ ПОБОЯЛИСЬ РЕАКЦИИ РОССИИ Они сняли предложение по такого рода санкциям
22.07.2022
Европейский Союз заблокировал предложение ввести санкции против российского производителя титана ВСМПО-АВИСМА, сообщает Wall Street Journal (WSJ).
Согласно сообщению нью-йоркской деловой газеты, предложение было остановлено после того, как Франция и другие члены ЕС выразили обеспокоенность по поводу возможных ответных мер России в виде полного запрета на экспорт титана, сообщает Rasha Today (RT).
Компания ВСМПО-АВИСМА — крупнейший в мире производитель изделий из титана и титановых сплавов, которые широко используются в производстве летательных аппаратов, начиная от фюзеляжа и деталей двигателя и заканчивая шасси.
Эта российская металлургическая компания является основным поставщиком титана для Airbus, поэтому потеря поставок из России нанесет серьезный удар по ведущему мировому производителю коммерческих самолетов.
США — крупнейший победитель среди мирового энергетического хаоса
В то время, когда поставки российского трубопроводного газа находились в состоянии свободного падения, у ЕС не было другого выбора, кроме как нарастить импорт из США любой ценой, что принесло беспрецедентную прибыль американским поставщикам газа.
Это было бы немыслимо в прошлом, поскольку цены на СПГ в США явно намного выше, чем цены на российский трубопроводный газ из-за транспортных расходов, но теперь украинский кризис сделал это реальностью, когда ЕС полон решимости снизить свою энергетическую зависимость от российского газа.
США в первую очередь создали украинский кризис, но теперь стали крупнейшим победителем, сидящим за океаном и получающим прибыль от кризиса. Это требует размышлений и бдительности, заявил в пятницу официальный представитель министерства иностранных дел Китая Чжао Лицзянь.
Противостояние Запада и России в телеграм "Бизнес-войны"
События фондового рынка: у Россетей убытки, сырьё дорожает, а США бьют рекорды по экспорту нефти и ситуация с Яндексом
🔥 Именно вчера у нас были предпосылки к развороту рынка, хотя месяц август ещё не наступил. Понятно, что давление, которое оказывается внешними факторами, будет присутствовать постоянно, но всё же значимые события впереди (8 августа допуск к рынку дружественных нерезидентов и 15 августа конвертация расписок в акции). Например, рубль уже начинает ослабевать по отношению к доллару, и это всячески давит на индекс RTSI (который по всей видимости выходит из боковика). Добавим сюда подтвердившеюся рецессию в США и получим идеальный шторм на фондовом рынке, который нас может ожидать в августе. Я пока что выжидаю момент и не прибегаю к покупке акций (облигации стараюсь покупать каждую неделю), всё же считаю, что мы должны испытать ещё одно падение. Ниже, как всегда, поделюсь интересными новостями фондового рынка:
▪️ Россети по итогам первого полугодия 2022 года получили 123,8 млрд. рублей чистого убытка по РСБУ против 11,04 млрд. рублей прибыли за аналогичный период 2021 года. Выручка за отчетный период снизилась в годовом выражении на 51,1%, до 11,36 млрд. рублей, что обусловлено уменьшением дивидендных выплат от дочерних компаний группы (включает в себя 34 дочерних компаний). Всё более интересным видится присоединение Россетей к дочерней компании ФСК ЕЭС, а главным вопросом будет, что же станет с дочерними компаниями, которые генерируют выручку (по отчёту можно понять всю зависимость).
▪️ Сырьё показывает интересную динамику. Brent торгуется выше 106 долларов за баррель при подтвердившейся рецессии (стоит отметить, что экспорт нефти и нефтепродуктов из США бьёт все рекорды, смотрите картинку). Дисконт к Urals значительный и выше 30 долларов, а значит, если рецессия ударит по сырью, то Brent утащит за собой Urals (поэтому на сегодняшний момент я не рассматриваю нефтянку). Газ в Европе торгуется выше 2100 долларов за тыс. куб. м., Газпром делает всё, чтобы Европа запомнила этот период на века. Такой ситуаций неплохо пользуются поставщики СПГ (хочется передать приветы Новатэку). Но это не отменяет того фактора, что данные акции разогнали и сейчас я не вижу смысла их приобретения.
▪️ Немного о Яндексе. Я согласен, что Яндекс опубликовал сильный финансовый отчёт. Рекламный бизнес и вправду принёс неплохую прибыль на фоне ухода зарубежных рекламных площадок. Это можно было предвидеть, что Яндекс и VK заберут аудиторию/рекламодателей. Но приостановка торгов акциями на Nasdaq и будущая структура активов вызывает у меня вопросы (регистрация в Нидерландах и как вызволить компанию без потери акционерных прав, я ума не приложу).
‼️ Всё также напоминаю вам, что каждый инвестор должен думать своей головой и принимать на себя риски, которые может позволить его психология и денежная ситуация.
С уважением, Владислав Кофанов
Блог в Телеграм: t.me/svoiinvestor
Коротко о ситуации в ЕС
Владимир Путин подвел итоги встреч с президентами Ирана и Турции
▪️ Россия благодарна Турции, а также Саудовской Аравии, ОАЭ и другим странам, которые предлагают посредничество для урегулирования на Украине;
▪️ У Киева нет желания выполнять достигнутые в Стамбуле договоренности
▪️ «Газпром» всегда выполнял, выполняет и намерен выполнять все свои обязательства;
▪️ Если США хотят улучшить ситуацию на рынке продовольствия, они должны снять все ограничения на экспорт нашего зерна;
▪️ Запад пытается переложить собственные ошибки в сфере энергетики на РФ
Президенты России, Ирана и Турции приняли совместное заявление
Президенты России Владимир Путин, Ирана Сейед Эбрахим Раиси и Турции Реджеп Тайип Эрдоган провели в Тегеране трехсторонний саммит в рамках Астанинского формата и приняли совместное заявление. "Российская газета" публикует ключевые тезисы.
Участники переговоров:
- отметили свою неизменную приверженность суверенитету, независимости, единству и территориальной целостности Сирии;
- осудили возросшее присутствие и активность террористических групп в различных районах Сирии;
- отвергли все попытки создать новые реалии "на земле" под предлогом борьбы с терроризмом, включая незаконные инициативы по самоуправлению;
- подтвердили решимость добиваться ликвидации всех террористов, обеспечивая защиту гражданских лиц и гражданской инфраструктуры;
- выразили серьезную озабоченность в связи с гуманитарной ситуацией в Сирии и отвергли все односторонние санкции, нарушающие международное право, международное гуманитарное право и Устав ООН;
- подтвердили убеждение, что сирийский конфликт не имеет военного решения и может быть урегулирован только в ходе политического процесса, осуществляемого самими сирийцами;
- подтвердили решимость продолжать операции по взаимному освобождению задержанных/похищенных в Сирии лиц;
- подчеркнули необходимость содействия безопасному и добровольному возвращению беженцев;
- осудили военные нападения Израиля в Сирии, в том числе на гражданские объекты, сочли эти действия нарушающими международное право и территориальную целостность САР;
- подтвердили свое намерение укреплять координацию в различных областях, помимо сирийского вопроса;
- решили провести 19-ю международную встречу по Сирии в Астанинском формате до конца 2022 года;
- договорились провести следующий трехсторонний саммит в России по приглашению Владимира Путина.
Сможете найти на картинке цифру среди букв?
Справились? Тогда попробуйте пройти нашу новую игру на внимательность. Приз — награда в профиль на Пикабу: https://pikabu.ru/link/-oD8sjtmAi
Поставка российского газа в Европу
Обратил внимание, что темой поставки НАШЕГО газа ИМ - принято сильно спекулировать. Мы сейчас наблюдаем в Европе перелом риторики от "мы не будем покупать" до "мы вынуждены покупать". В российском сегменте интернета бытует мнение, что если мы перестанем поставлять в Европу газ, то весной 2023 года - сможем зачистить территорию Евросоюза от мороженного мяса. Красиво и Ура патриотично прошла лавиной информация об остановке подачи газа на плановый ремонт. Газопровод «Северный поток» между Россией и Германией остановили до 30 июля. И нервные смешки, что будете себя плохо вести - вообще не включим. Канада чинила нам турбину и не захотела ее возвращать. Германия настаивает на возврате. Украина против. Политика!! Попробую быть предельно информативным. Сколько же нужно газа Европе и сколько продаем ей Газа мы? Цифры из открытых источников. Таблица прогнозов Европейских аналитиков о потреблении Европы. На рисунке подчеркнуты две красные цифры, которые говорят о том, что прогнозируемое потребление Европы будет снижаться:
Текущая потребности Европы 570 млрд.куб. метров в год. Прогнозы разных аналитиков на перспективу дают разброс, но остановимся для анализа на ней. До того как начался всемирный экономический кризис - потребление ежегодно росло (за 10 лет на 6%). Данная цифра приведена, для понимания порядка существующих объемов. Ни для кого не секрет, что МЫ поставляем ИМ газ по нескольким газопроводам (сейчас перекрыт верхний - "Северный поток"). Как мы поставляем газ в Европу смотрим ниже:
Газопровод "Северный поток"
Идет по тому же маршруту, что и Северный поток - 2 - соединяет Россию и Германию через дно Балтийского моря напрямую, без транзита. Мощность газопровода Северный поток - 55 млрд куб м. Мощность не введенного в эксплуатацию, за небольшим куском, параллельно проложенного газопровода Северный поток - 2 - 110 млрд куб м.
Газопровод "Ямал-Европа"
Идет в Германию через 2 транзитные страны - Белоруссию и Польшу. Мощность газопровода - 32,9 млрд куб м.
Газопровод "Турецкий поток"
Одна из двух ниток предназначена для снабжения Южной и Юго-Восточной Европы. Мощность этой нитки - 15,75 млрд куб м.
Газотранспортная сеть Украины (газопровод "Уренгой-Ужгород" и "Союз")
Мощность газопровода - 145 млрд куб м (прокачивают 45 млрд куб м)
Итого Газпром передает Европе около 205 млрд куб м в через уже имеющиеся мощности и может увеличить поставки вдвое и покрывать больше половины потребностей Европы.
Добыча в странах Евросоюза для потребностей стран Европы:
Норвегия 130 млрд куб м
Нидерланды 35 млрд куб м
Прочие страны 30 млрд куб м
Дополнительно поставляет газ в Европу:
Великобритания 45 млрд куб м
Алжир 40 млрд куб м
Катар 31 млрд куб м
США 20 млрд куб м
Нигерия 16 млрд куб м
Иран 8 млрд куб м
Уважаемый мной лично AlexRadio привел красивую картинку, что США увеличило поставки Газа, пока стоит "Северный поток", вместо России (В стране ожидается дефицит фольги. 01.07.2022). Это не совсем так страшно, глядя на цифры выше. США привозят сжиженного СПГ в Европу 170 танкеров в год - 20 млрд куб м! Но поставлять дешевле чем мы, в любом виде тот объем газа, который мы сейчас качаем по трубам - не сможет ни кто, в ближайшие десятки лет. А мы сейчас технически можем поставлять более 400 млрд куб м в год!
При всех смешных Европейских призывах отказаться полностью от российского газа - теоретически такая возможность есть (смотри ранее приведенные цифры прогнозов и существующих поставок от других стран). Кстати, полностью отказавшись от российского газа - Европа не замерзнет, т.к. у них есть Гольфстрим. Да и к нам войной 600 млн Европа от холода греться не пойдет.. у них там еще есть теплые воспоминания, что если идти в Россию отнимать газ силой - можно замерзнуть по дороге, и согреться потом надо праведным трудом на стройках Сибири. Опыт такой у них есть. Поэтому будут с Россией договариваться и искать альтернативу. Газ в мировом производстве энергии - это всего 25%, т.е. 75% это альтернатива. Нефть (31,2%). Уголь (27,2%). Гидроэнергетика (возобновляемые источники энергии) (6,9%). Ядерная энергия (4,3%). Но все это, как мы понимаем будет от НАС теперь только за рубли.
К чему приведет текущая Европейская газовая возня? Зимой газа может на всех и не хватить. На зло бабушке отморозят уши. Фишка в том, что газохранилища нужно заполнять, начиная уже с весны, так как это процесс не быстрый, ввиду того что пропускная способность трубопроводов ограничена диаметром трубы, а газ нужен не только для хранилищ, но и для текущего потребления. Поэтому и закупают его для зимы, начиная уже сразу с весны. В этом году купят его скорее всего меньше, чем в прошлом. И потребят соответственно меньше. Жопку кто-то себе да подморозит. Однозначно ближе к зиме встанут многие Европейские предприятия, но причиной станет вовсе не дорогой Российский газ или дорогой наш Владимир Владимирович. Просто для НИХ еще совсем недавно НАШ газ был условно БЕСПЛАТНЫМ, а сейчас он по рыночным ценам. Это обижает, злит, пугает и меняет себестоимость производства, а иногда и вовсе делает его убыточным.
Ведущие российские экономисты (Сергей Глазьев и Михаил Хазин) прогнозируют, что причина будущего краха Евросоюза в системном экономическом кризисе и тотальной остановке потребления товаров на планете. Вымирает т.н. средний класс. Вся планета, в соответствии со "столетним циклом", переходит от имперского к интегральному мирохозяйственному укладу, который начался распадом СССР и видимо завершается распадом США. Не покупают Немецкие мерседесы продавцы Турецких унитазов не потому что дорого, а потому что не покупают унитазы, вне зависимости от того кто их сделал Польша, Чехия, Испания, Португалия или Италия. Пользуются старыми. Вроде звучит абсурдно, но на всех нас на планете давит один и тот-же сворачивающийся потребительский спрос. Сейчас Европейские торговцы газом распродали свои запасы по большой цене за Евро. Покупать в зиму за рубли пока ни кто из них не хочет. Кто-то решился, не веря больше гегемону, кто-то нет. Падает спрос - это факт. Не понятно кто газ в Европе у оптовиков раскупит. Капиталисты из США под шумок конечно будут везти дорогой газ в Европу, а еще они будут вывозить с территории Евросоюза заводики на более комфортные, для целей производства, земли.. например Австралии или Азии. Не зря же они заварили эту кашу. Наши газовые трубы соответственно начнут давить газ в другую сторону шарика. Потребление Евросоюза конечно не станет равно нулю, но от нашего газа они теоретически могут полностью отказаться. Но это только в том случае, если старая Европейская элита латифундистов (владельцев земли) не вернет себе былую мощь и силу.
Позволю себе немного пофантазировать. События развиваются в соответствии с описанными разными экономистами лет 15-20 назад закономерностями. Пик экономического хаоса придется на 2024 й год, после чего завершится переход к новому мирохозяйственному укладу, и центр мировой экономики переместится в Азию. Россия станет вместо США - Мировым полицейским. Англоязычное племя пиратов и грабителей начнёт тянуть ресурсы из Австралии и там-же среди пауков и кенгуру видимо жить. Европейские землевладельцы, скорее всего, выкупят у промышленников-капиталистов остановившиеся предприятия и оставят за собой технологию. Создать мерседес может все таки только конформист, который болт закручивает динамометрическим ключом, а не забивает его молотком, а сорвав резьбу фиксирует ее клеем (так сделают Китайцы.. да и мы так-же сделаем). Конформистам в Европе в будущем тоже будет нужен ГАЗ, но потом.
Пруф: https://www.gazprom.ru/f/posts/89/389040/gazprom-magazine-20...
Пруф: https://bcs-express.ru/novosti-i-analitika/kanada-gotova-ver...
Пруф: https://mavego.ru/2015/12/26/krupneyshie-magistralnyie-gazop...
Пруф: https://www.gazeta.ru/politics/2022/04/02/14689651.shtml
Пруф: https://newsland.com/community/8211/content/s-glazev-na-smen...
Пруф: https://politinform.su/148562-temnye-veka-postkrizisnoj-jepo...