Прогноз по фондовому рынку РФ на 14.01 и еженедельный разбор полетов
Приветствую в моем лайв-журнале по трейдингу и инвестициям 👋
Я для себя лично формирую на каждую неделю прогноз по акциям и доллару, отрабатывая его в дальнейшем на своих деньгах. В какой-то момент появилось желания дополнительно монетизировать свои знания, и поэтому я начал вести свой отчет публично. Вот немного про меня и идею.
Для начала сравнение результатов прогноза по бумагам с прошлой недели 🕓
Сильные бумаги по отношению к индексу МосБиржи (IMOEX) 💪
1. ММК 08.01 - 53,3 руб. | 14.01 - 57,1 руб. | +7,1%
2. НЛМК 08.01 - 183,4 руб. | 14.01 - 198,2руб. | +8%
3. Ozon 08.01 - 2817 руб. | 14.01 - 2931 руб. | +4%
Слабые бумаги👎 по отношению к индексу МосБиржи (IMOEX) 💪
1. ПИК 08.01 - 676 руб. | 24.12 - 711 руб. | +5,1%
Сравниваем:
Индекс МосБиржи: 08.01 - 3136 руб. | 14.01 - 3185 руб. | +1,9%
Средняя результативность прогноза по сильным бумагам:
08.01-14.01: +6,36%
Средняя результативность прогноза по слабым бумагам:
08.01-14.01: +5,1%
Недельный прогноз, на мой взгляд, является позитивным 👍. Общая результативность по сильным бумагам превосходит Индекс Московской Биржи, а также превосходит слабые бумаги. Также стоит напомнить, что, в целом, не видел перспективы шорта.
На этой неделе лишь в четверг начал торговлю, пропустил все основное движение. Следующая неделя должна быть уже привычной, с работой внутри ВТБ Инвестиции почти разобрался.
Что там с рынком. Мой контекст на неделю 📈
Индекс Московской биржи (отработка на фьючерсе) 📊
Для начала посмотрим на позиции юридический
Информация о позициях (сайт московской биржи) юридических лиц на фьючерсе по индексу на 14.01:
Физические лица👶 :
08.01 - длинные 10 910 (+30%), короткие 22 468 (+6,7%)
14.01 - длинные 10 897 (-0,1%), короткие 25 392 (+13%)
Юридические лица 🧐 (как всем известно - эти ребята обычно реже ошибаются, ведь на кону большие деньги):
08.01 - длинные 32 050 (+13,5%), короткие 20 491 (+32,2%)
14.01 - длинные 32 373 (+1%), короткие 17 878 (-12,7%)
Тем временем фьючерс на Индекс Московской Биржи продолжает обгонять сам Индекс Мос. Биржи на 2%. Видимо спекулянты очень явно ждут роста, что и показывают позиции юридических лиц, а драйвером для этого будут физики (шортят по отчету), которые будут вынуждены продавать позиции с убытком при дальнейшем росте.
Сейчас технически картина выглядит как рост. Единственное, что это может изменить - плохие новости. Безусловно может также случиться мини-коррекция для теста уровней покупки, но это не отменит главной тенденции.
Доллар (отработка на фьючерсе) 💵
По доллару могу сказать лишь то, что на уровне 85-87 руб. за 1 долл. надо присмотреться к покупке иностранной валюты.
Возможно это будут юани, возможно дирхамы, а может и валютные облигации, но, в любом случае есть причины покупать валюту на часть своих активов. Больше не с целью заработать, а с целью - подстраховаться.
Минфин пока продает валюту для пополнения фонда c 15 января по 6 февраля на общую сумму 69,1 млрд руб. Если сравнить с объемами продажи валютной выручку экспортеров примерно 10 млрд. долл. в месяц - это совсем немного)
Бюджетное правило — механизм перевода сверхдоходов от нефтегазовой отрасли в накопления путем покупки валюты. В 2023 году из механизма исключили предустановленную цену отсечения по Urals, при превышении которой закупалась валюта.
То есть это работало так, что нефть дорогая - закупают валюту, нефть дешевая - продают валюту, чтобы пополнить фонд.
Личная стратегия на следующую неделю по бумагам 💼
Стратегия для спекулянтов, а не для инвесторов.
Слабые бумаги - будут падать больше всех при коррекции Индекса Мск. или расти меньше всех при росте рынка. По возможности, я их шорчу через фьючерсы.
Сильные бумаги - падают меньше всех при коррекции Индекса Мск. и растут больше всех при росте рынка. Я захожу в лонги по этим бумагам на следующей неделе.
Сильные бумаги по отношению к Индексу Московской Биржи (IMOEX) 💪
100% = 300 тыс. руб.
1. НЛМК 14.01 - 198,26 руб. Мои уровни по набору позиций на лонг:
198,26 (30% от объема на бумагу)
195,16 руб. -1,5% (еще 20%)
192,8 руб. -1,74% (еще 50%).
2. Алроса 14.01 - 73,73 руб. Мои уровни по набору позиций на лонг:
73,73 (30% от объема на бумагу)
73,72 -0,5% (20% от объема на бумагу)
72,9 -1% (50% от объема на бумагу)
3. Ozon 14.01 - 2931 руб. Мои уровни по набору позиций на лонг:
2885 -1,5% (30% от объема на бумагу)
2872 -2% (20% от объема на бумагу)
2858 -2,5% (50% от объема на бумагу)
Слабые бумаги по отношению к индексу Индексу Московской Биржи (IMOEX)👎
100% = 100 тыс. руб.
1. ГМК Норникель 14.01 - 16234 руб. Мои уровни по набору позиций на шорт:
16234 (30% от объема на бумагу)
16312 +0,5% (20% от объема на бумагу)
16362 +1% (50% от объема на бумагу)
2. Московская биржа 14.01 - 192,8 руб. Мои уровни по набору позиций на шорт:
192,8 (30% от объема на бумагу)
194,09 +0,5% (20% от объема на бумагу)
194,79 +1% (50% от объема на бумагу)
Стратегия на неделю будет основываться на несколько вопросов-ответов:
Выраженный тренд? Да
Есть ли ощутимая уверенность в отсутствии коррекции перед основным движением? 40 на 60
Итог: 30% шортов (для подстраховки) и 100% лонгов будет нормальной в данном контексте. Я сейчас тестирую поэтапное вхождение в позиции, поэтому это для меня тоже что-то новое. Ранее "безрисковая" стратегия предполагала, что будут браться всегда 100% лонг и 100%, но время показало, что иногда глупо это делать, потому тренд очевиден в некоторых случаях и не обязательно себе урезать потенциальный доход. Хоть и взять сразу на все - гораздо проще.
Опыт + обучение + советы + путь к 30 млн. руб. :https://t.me/ex_norm
Ложь Кречетова. Позор Биржевика. Сказочный Черных. Цыганский Биржевик. Курс рубля. Курс доллара
В этом видеоролике подробно обсудим ложь Кречетова и то, как он вводил в заблуждение своих подписчиков в своем последнем ролике про геополитику. Обсудим крах Биржевика в акциях банка "Санкт-Петербург". Обсудим пробитие очередного дна Биржевиком, и то, как он не может решить элементарную задачу за третий класс, а также проанализируем те методы, которыми Биржевик заманивает к себе своих новых потенциальных жертв. Расскажем о сказочной аналитике от Евгения Черных, которая основа на наивности, что якобы больше денег будет отправлено на дивиденды по компании Алроса. Расскажем о сделках задним числом от аналитики фондов Кречетова.
Ложь Кречетова. Позор Биржевика. Сказочный Черных. Цыганский Биржевик. Курс рубля. Курс доллара
В этом видеоролике подробно обсудим ложь Кречетова и то, как он вводил в заблуждение своих подписчиков в своем последнем ролике про геополитику. Обсудим крах Биржевика в акциях банка "Санкт-Петербург". Обсудим пробитие очередного дна Биржевиком, и то, как он не может решить элементарную задачу за третий класс, а также проанализируем те методы, которыми Биржевик заманивает к себе своих новых потенциальных жертв. Расскажем о сказочной аналитике от Евгения Черных, которая основа на наивности, что якобы больше денег будет отправлено на дивиденды по компании Алроса. Расскажем о сделках задним числом от аналитики фондов Кречетова.
Ложь Кречетова. Позор Биржевика. Сказочный Черных. Цыганский Биржевик. Курс рубля. Курс доллара
В этом видеоролике подробно обсудим ложь Кречетова и то, как он вводил в заблуждение своих подписчиков в своем последнем ролике про геополитику. Обсудим крах Биржевика в акциях банка "Санкт-Петербург". Обсудим пробитие очередного дна Биржевиком, и то, как он не может решить элементарную задачу за третий класс, а также проанализируем те методы, которыми Биржевик заманивает к себе своих новых потенциальных жертв. Расскажем о сказочной аналитике от Евгения Черных, которая основа на наивности, что якобы больше денег будет отправлено на дивиденды по компании Алроса. Расскажем о сделках задним числом от аналитики фондов Кречетова.
ЦБ укрепляет рубль, крипто-ETF, дивидендная засуха, рост индекса и другие события. Воскресный инвестдайджест
Вторая неделя года уже прибавила в бодрости духа. Рубль вышел из спячки и стал заметно укрепляться, крипта растёт на фоне одобрения SEC криптофондов, запланированы новые выпуски облигаций, а я пополнил свой портфель новыми активами и рассказал о самом важном, что на мой взгляд, произошло за первую неделю года.
Это традиционный еженедельный дайджест, который выходит в моём телеграм-канале, на который приглашаю обязательно подписаться, чтобы ничего не пропускать, там много интересного;)
Не опять, а снова рубль укрепляется
Курс сильно упал с 90,95 до 88,41 рублей за доллар. Психологическая отметка на уровне 88 достигнута вследствие валютных интервенций Банка России и продажи экспортёрами накопленной за новогодние каникулы валютной выручки. ЦБ в середине января увеличит продажи валюты с ₽900 млн до ₽16,7 млрд в день из-за недополучения нефтегазовых доходов в декабре 2023 года. Ждём по 85?
Эксперты видят курс в 2024 году до 100 рублей за доллар, но вместо валюты я считаю интереснее закупаться замещайками.
Пока никто не знает, что будет с курсом весной, валюта в портфеле точно не помешает.
Индекс снова растёт
Индекс Мосбиржи вырос с 3 136 до 3 185 пунктов. Инвесторы тратят накопленный за каникулы жирок на акции.
Многие продолжают отсиживаться в LQDT и ждать, когда будет хорошее время для перехода в акции под названием коррекция. Постепенно будут появляться отчётности, которые также окажут влияние на цены, ну и в феврале ждём новую ключевую ставку.
Дивиденды
Тут временная засуха. На данный момент все отсеклись, а новых утверждённых дивидендов нет, но есть слухи и ожидания. Например, по Северстали и другим металлургам ждут в районе 9–12%.
Можно снова посмотреть, какие дивиденды ждут в этом году эксперты:
Новые облигации
Эмитенты не спешат выходить на рынок, если есть возможность подождать. Но появляются первые нетерпеливые, скоро ждём ВЭБ, КАМАЗ, Совкомбанк Факторинг, Самолёт, МигКредит, СибАвтоТранс и других.
Индекс RGBI за неделю прилично снизился на 1,2% с 121,43 до 119,93.
Крипто-ETF на бирже
SEC одобрила запуск 11 ETF, инвестирующих в биткоин, и эти фонды вышли на биржи. Ну наконец-то. Правда вот биток после этого упал, а эфир вырос. Тем не менее, это хороший знак для всей крипты, который, конечно, не избавит её от дикой волатильности.
Что ещё?
MREDC за неделю не изменился — 285 000 за метр московской недвижимости.
Растут цены на золото и нефть из-за конфликта в Красном море.
Частные инвесторы за год вложили в бумаги на Мосбирже более 1,1 трлн.
Инфляция на декабрь 7,4%.
Я пополнил ИИС в январе на 100 000.
Подписывайтесь на мой телеграм-канал про инвестиции, финансы и недвижимость.
ЧТО НОВОГО ЖДЕТ ИНВЕСТОРОВ В 2024 ГОДУ
Всем привет! Как прошла первая рабочая неделя?
Вместо недельного обзора давайте коротко пробежимся по тем нововведениям, которые нас ждут в 2024 году.
1️⃣ ИИС 3
Вступил в силу новый ИИС-3 (от 5 лет). Есть пока только закон, а брокеры не готовы 🤷. Сложилась странная ситуация: открыть ИИС старых типов УЖЕ нельзя, а нового типа ЕЩЕ нельзя. Поддержка пока не знает сроков, когда запустят ИИС3. Действие открытых конца 2023 г. ИИС (типов А и Б) пока продолжается.
2️⃣ Стартует программа долгосрочных сбережений
Это отдельная от ИИС новая программа: долгосрочных сбережений с государственным софинансированием. В зависимости от уровня дохода государство в первые три года будет добавлять на счёт до 36 000 рублей.
3️⃣ Налог на вклады
Отменен мораторий по налогу на вклады, введенный в марте 2022 году. Платить будут те, чей процентный доход превысил совокупно по всем вкладам 150 тыс. руб.
Ключевая ставка для расчета налога берется на 1 декабря 2023 года, тое есть 15%.
4️⃣ Брокеры начнут удерживать налоги по дивидендам иностранных бумаг
Ранее инвесторам приходилось самим производить все необходимые расчёты, подавать декларацию и производить уплату. Было не особо актуально из-за блокировок, но брокеры стали производить выплаты заблокированных дивидендов по 665 указу. Поэтому отслеживаем. На акции, которые хранятся в депозитарии СПБ Биржи из-за санкций теперь налагается повышенный налог в 30%.
5️⃣ Повышается лимит переводов по СБП
С мая увеличится лимит бесплатных переводов по СБП самому себе — со 100 000 рублей в месяц до 30 млн рублей. То есть сразу в 300 раз. Ура! Наконец-то можно будет свободно гонять средства из банка в банк. Например, в рамках моего эксперимента «Капитал с кредиток».
6️⃣ Увеличивается социальный налоговый вычет
С 120 000 рублей до 150 000 рублей. То есть максимальная выплата вырастет с 15 600 до 19 500 рублей. Получить налоговую льготу могут плательщики НДФЛ, которые понесли в 2024 году траты на: лечение, обучение, страхование, занятия спортом.
7️⃣Отменяются комиссии при оплате ЖКУ для нуждающихся
С июля 2024 пенсионеры и другие граждане, нуждающиеся в соцподдержке, смогут оплачивать коммуналку без комиссии — банки перестанут брать дополнительные проценты. Некоторые банки (мое почтение) отменили комиссии для всех.
8️⃣ Ужесточение льготной ипотеки
Ужесточаются условия по льготной ипотеке на новостройки: первоначальный взнос поднят до 30%, а максимальная сумма в столицах снижена с 12 до 6 млн руб. С 1 июля заканчивается действие ипотеки под 8%.
9️⃣ Бюджетное правило
Банк России берется за старое и возобновляет операции на валютном рынке в рамках бюджетного правила. ЦБ будет покупать и продавать валюту (юань), но в основном продавать. Должно оказать рублю поддержку.
1️⃣0️⃣ ETF на биткоин
В США одобрили первые спотовые ETF на биткоин. В ожидании этого крипта росла все последние недели. Биткоин постепенно пролазит в легальное поле.
👉 Что еще должно нас взбодрить на фондовом рынке:
🔥 По всем прогнозам индекс Мосбиржи вырастет в этом году. Стратегии и прогнозы крупнейших инвесткомпаний в эти дни публикую на закрытом канале @investor_Sergei_insights. Подписывайтесь!
🔥 Дивиденды — прогнозируется рост выплат на 75% к прошлому году. Самые перспективные в этом смысле — акции Лукойла, Сбербанка, Газпрома, Татнефти, ММК, префы Сургутнефтегаза.
🔥 Приток новых денег «физиков» на рынки акций после снижения ключевой ставки, а следовательно доходностей облигаций.
🔥 Переезд (редомициляция) российских компаний в родную гавань. На очереди — TCS Group, Яндекс, X5 Group, Эталон, Русагро, HeadHunter.
🔥 Новые IPO. Вероятные кандидаты — «дочки» АФК «Системы»: Биннофарм, Медси, Степь, Cosmos Hotel Group. А ещё Skyeng, Selectel, Делимобиль.
💣 Геополитика. Настроения на рынке по-прежнему сильно зависят от вестей с фронтов.
💣 Новые санкции.
💣 Возможный кризис на нефтяном рынке из-за разрастания конфликта на Ближнем Востоке.
❓ Как вам новые инициативы?
Обвал курса доллара! Рубль начинает новую волну укрепления?
Вчера курс доллара уверенно продолжил свое падение, которое он начал на этой неделе и продолжает его и сегодня. Судя по всему, намечается новая волна укрепления рубля, которую мы уже целый месяц ждем после резкого взлета в начале декабря. Неужели это возможно? Давайте разбираться.
График (H1) курса валют USDRUB_TOM
Начнем с того, что после падения курса доллара в ноябре до 87.6 р., на котором я закупал фьючерс на доллар в ожидании отскока цены к 92.5-93 р., этот отскок и произошел, причем весьма стремительно. Впрочем, это неудивительно, ведь предыдущая волна укрепление рубля со 102.2 р. прошла аж до 92.5 р. вообще без отскоков. Да и после их было немного. Цена пробила 92.5 р. и упала сразу до 88.6 р. В тот момент я и начал набирать длинную позицию по доллару.
И полностью сформировал ее в конце ноября, когда начал выстраиваться восходящий тренд. После отскока я распродал все контракты в области 92.5-93 р. и уже взял шорт по фьючерсу на доллар от 92.5 р., который впоследствии зафиксировал вблизи уровня 90 р., поскольку далее вероятен был отскок курса к 91.5 р. и выше от линии аптренда, что в итоге мы и увидели. Причем финал этого отскока прошел довольно быстро и довольно мощно.
И вот примерно здесь, в конце декабря, закончились понятные, предсказуемые движения курса. Дальше начинается праздничный хаос, который напрочь сбивает весь технический анализ!
Вынос цены к 92.5 р. в конце декабря произошел на рекордных оборотах за час. Я тогда писал, что, скорее всего, это был вынос позиций шортистов, которые ставили на продолжение укрепления рубля после того, как цена ушла под уровень 90 р. Дальнейшая динамика курса нам это и доказала, ведь цена не смогла подняться выше 92.5 р., а упала снова к уровню 90 р. и трендовой линии. И вот это была очень интересная история, поскольку я тогда говорил, что это последняя возможность для курса, чтобы продолжить отскок дальше. Пробив восходящий тренд и упав ниже уровня 90 р., продолжить рост выше 92.5 р. уже вряд ли будет возможно, и курс, скорее всего, пойдет дальше вниз.
В итоге курс все-таки пробил аптренд и уровень 90 р! Однако даже провалившись к 89 р., последний день года курс все-таки смог закрыть выше 90 р., что было странно, ведь восходящий тренд уже был сломлен и теперь должна была формироваться новая нисходящая тенденция к моей следующей цели — уровню 82 р. Тому самому уровню, с которого началась избыточная девальвация к 100 р. в начале лета прошлого года, о которой я тогда в июне предупреждал. То есть, по сути, дорога к новой цели была уже открыта.
Однако январь 2024 года начался с резкого роста курса снова к 92.5 р., где его опять загасили. То есть произошло движение, которое явно нарушает ту новую картину, которая сформировалась в последние дни декабря! Я просто хочу заметить, что вот таких движений быть в нормальных условиях не должно. Понятно, что у нас тут уже давно ненормальные околорыночные условия. Но в 2023 году вообще нигде не было такой путаницы в курсе доллара. Всё всегда можно было довольно точно спрогнозировать, чем я и занимался, потому что курс двигался всегда последовательно.
Судя по всему, в праздники на низкой ликвидности рынком просто кто-то нагло манипулировал, пока большинство крупных участников еще отдыхало. И на этой неделе с 9 января, похоже, что все наладилось, и курс продолжил тот тренд, который он начал формировать в конце декабря. Поэтому последние пару недель я впервые за очень долгое время был без позиций по фьючерсу на доллар. Ведь я торгую только тогда, когда могу дать довольно точный прогноз, в котором сам уверен, а когда я вижу слишком много вариантов возможных движений, лучше понаблюдать со стороны.
И вот курс доллара снова снижается! Оттолкнувшись от уровня 91.4 р., курс снова пробил аптренд и упал ниже 90 р. И теперь он уже задержался под этим уровнем на три дня. Похоже, что новая волна укрепления рубля, действительно, начинается. Ранее я много раз говорил, что моя основная цель укрепления рубля после 92.5 р. — это уровень 82 р., и я рассчитывал, что ближе к марту 2024 года цена туда вернется. Похоже, что это движение уже начинается. Из сильных поддержек на пути к нему есть только уровень 85 р. Сейчас курс может еще отскочить к 90 р., возможно, даже до 91 р., все-таки уже долго непрерывно падают. И если выше 90-91 р. ему пройти не удастся, то постепенно курс пойдет вниз. Локальный нисходящий тренд уже формируется.
К тому же в четверг мы узнали, что с 15 по 31 января ЦБ будет ежедневно продавать иностранную валюту на 16.7 млрд рублей. А с 1 по 6 февраля — по 15.9 млрд рублей. Это ощутимые объемы для рынка, так что это тоже окажет поддержку рублю. Правда не исключено, что параллельно экспортеры могут временно снизить продажи валютной выручки в это время, тогда эффект от действий ЦБ будет незначителен. Но все же тренд на укрепление снова задан.
Фундаментально, конечно, трудно представить, что курс может вернуться к 82 р. Все-таки огромные расходы бюджета в этом году потребуют огромных доходов, а получить их возможно в текущих условиях лишь при высоком курсе доллара. И если в бюджете заложен средний курс выше 90 р. на этот год, то за локальное укрепление рубля перед мартом в будущем придется заплатить ростом курса выше 100 р. А вот насколько именно выше, уже будет видно после завершения волны укрепления рубля.
Кстати, для тех, кто хочет всегда быть в курсе ключевых рыночных трендов, у меня есть телеграм-канал, где я оперативно делюсь самыми важными прогнозами и новостями по финансовым рынкам и экономике. Присоединяйтесь!
Короче говоря, рубль укрепляется! Пока еще возможен небольшой отскок, но аптренд уже можно считать пройденным этапом, так что при отскоке я снова буду набирать шорт по фьючерсу. Интересно еще, как рынок акций отреагирует на падение курса, ведь у него с ним последний год почти прямая зависимость, да и отскок по акциям уже реализовался. Сейчас там вероятность падения больше, нежели продолжения отскока (пока индекс ММВБ ниже 3200), о чем я рассказывал в прошлом обзоре. В общем, наблюдаем.
Спасибо, что дочитали! Всем удачи и профита!