На требования отвязать нахер левую симку от меня банк посоветовал обратиться в ближайший офис мтс.банка с паспортом. Но, так как ближайший офис находится почти в семиста километрах от меня, мне великодушно разрешили написать заявление в ближайшем офисе мтс.

Офис мтс в моём городе есть, помчала туда, написала заявление, там выдали "Памятку клиента", согласно которой спустя сутки после написания заявления, необходимо пройти идентификацию. И вот, сутки спустя, прохожу я идентификацию, а там, в числе прочего, требуется назвать последние четыре цифры карты мтс, которой, напомню, у меня нет, не было, и теперь уже точно не будет!

Окееей, звоню в поддержку снова, где мне предлагают завести наконец уже их карту, а затем назвать её последние цифры и перепривязать мой реальный номер. Нуегонахер, вашу карту, где гарантия, что после заведения карты и в течение новых суток на процесс раздупления системы идентификации на меня вновь не попытаются взять кредит, подумала я, и решительно отказалась от сомнительной идеи оператора!

Оператор раздраженно попросила подождать минуточку, так как ситуация нестандартная, включила мне "расслабляющую" музычку и, спустя некоторое время, радостно сбросила вызов.

Охуеть, успела подумать я и грустно тыкнула в последний вызов, предвкушая очередной виток объяснений новому оператору. Но тут они молодцы, пока шёл вызов, перезвонили сами, представились Светланой и предложили удалить вообще все мои данные из системы мтс.банка. Это уже приемлемо, я согласилась. Ждать подтверждения надо 3 суток. Жду. Печалюсь.

Пока оформляли заявление на отзыв личных данных разговорились. Светлана уверяет, что ситуация уникальная и других таких случаев у них не было. Но так ли это?

По-сути, любой человек, имея чьи-либо паспортные данные (которые сейчас вот вообще не секрет) может вот так же завести личный кабинет в любом банке, оформить кредит на эти паспортные данные, а реальный субъект этих самых паспортных данных ни сном ни духом о своих несметных богатствах знать не будет, пока приставы у него счета не заблокируют.

Так что бдите, товарищи!

А я теперь параноик, блеа!

Кстати, самозапрет на кредиты я поставила в первый же день, как он появился, но кто его знает, страна у нас чудесная, всё-таки...

💰 Финансовая часть (1 кв 2025)

📊 В первом квартале текущего года произошло значительное падение доходов — сразу на 32%. Несмотря на валовую прибыль в размере 1 миллиарда рублей, высокие налоговые выплаты сохраняются вследствие перерасчета налогов четвертого квартала предыдущего года. Доход до налогообложения составлял 2,1 миллиарда рублей, однако налоговая нагрузка достигла отметки в 1,1 миллиарда рублей.

🧐 Главной причиной резкого падения доходов стала переоценка финансового портфеля банка, приведшая к убыткам в объеме 2,1 миллиарда рублей, тогда как годом ранее эта статья приносила прибыль в размере 1,6 миллиарда рублей. Основным фактором влияния стал валютный рынок.

↗️ Однако операционная эффективность банка демонстрирует позитивную динамику благодаря оптимизации затрат. Так, операционные расходы сократились на 21% по сравнению с предыдущим кварталом и на 18,6% по отношению к аналогичному периоду прошлого года, что позволило операционной марже немного вырасти.

💼 Также кредитный портфель продолжает сокращаться два квартала подряд, вслед за ним уменьшаются и сформированные резервы. Подобная ситуация характерна для всего банковского сектора. Общий объем резервов банка увеличился, несмотря на уменьшение кредитного портфеля. Однако этот рост сопровождается значительным увеличением объема проблемных кредитов («дефолтов») и недостаточным уровнем покрытия рисков резервами третьего этапа.

🏦 Банк ведет крайне осторожную политику формирования резервов, аналогичную той, которую применяют другие кредитные организации, такие как Совкомбанк.

🆕 SPO

🤑 Банк успешно завершил дополнительное размещение обыкновенных акций (SPO), которое состоялось в пятницу, 11 июля, привлекая примерно 4 миллиарда рублей.

💪 Полученные средства планируется использовать следующим образом:
- Увеличение размера высокодоходного кредитного портфеля, что обеспечит достижение целевого показателя рентабельности собственного капитала (ROE) на уровне 35%, позволяя эффективнее реагировать на снижение ключевой ставки Центробанка.
- Проведение возможных сделок по слиянию и поглощению (M&A), нацеленных на усиление конкурентных позиций банка и создание выгодного синергетического эффекта.

📌 Итог

🗓️ Первый квартал показал неудовлетворительные финансовые результаты, однако подобная ситуация наблюдается практически у всех компаний, кроме лидеров рынка. Основные проблемы связаны с падением доходов от процентных операций и комиссий, причем резкое снижение вызвано переоценкой активов. Без учета данной коррекции итоговые показатели выглядели бы гораздо лучше.

🤔 Прогноз прибыли на 2025 год отличается высокой осторожностью ввиду сложной обстановки в банковском секторе. Давление на доходы продолжится вплоть до момента заметного смягчения денежно-кредитной политики Центробанка, однако впоследствии ожидается восстановление положительной динамики и достижение исторического максимума по прибыли. Ключевыми факторами успеха станут постепенное снижение ключевой ставки и возобновление роста кредитных портфелей.

🫰 Дополнительная эмиссия направлена на расширение кредитных возможностей банка и развитие стратегически важных направлений деятельности.

🎯 ИнвестВзгляд: Несмотря на слабые показатели, текущая стоимость акции выглядит вполне обоснованной. Оценивая ситуацию на конец 2026 года, видим привлекательную картину, открывающую потенциал для значительного роста стоимости актива.

💯 Ответ на поставленный вопрос: При благоприятном сценарии и постепенном улучшении макроэкономической ситуации, эти средства (4 млрд рублей от SPO) могут стать катализатором для восстановления и дальнейшего развития банка, но не являются единственным решением.

👇 Ждем оценку разбора!

$MBNK #MBNK #МТСБанк #SPO #биржа #котировки #бизнес #финансы #экономика #инвестиции

Будучи частью экосистемы МТС, банк благодаря SPO способен значительно увеличить размер кредитного портфеля в среднесрочной перспективе. Уже в следующую пятницу ЦБ объявит решение по ключевой ставке и, возможно, скорректирует уровень нейтральной ставки, о чём недавно сообщали его представители.

📊 Как я понимаю, такая ситуация создает отличные предпосылки для органичного роста кредитного портфеля и общего улучшения финансовых показателей МТС Банка.

Что касается потенциальных M&A-сделок, руководство банка открыто высказывало заинтересованность в приобретении синергетичных активов.

👉 Любопытный факт: МТС Банк на текущий момент времени является самым дешевым публичным банком по мультипликатору P/BV (без субордов и с допкой получается 0,47х по нашим расчетам).

Поддержка материнской структуры и разумная инвестиционная стратегия создают отличный задел для уверенного движения вперед, а потому я сегодня традиционно подкупил в том числе и этих бумаг, в рамках очередного пополнения своего инвестиционного портфеля акциями и наращивания их доли, на фоне облигаций (сейчас на долю акций приходится уже 42,7%)! Посмотрим, что из этого выйдет.

❤️ Ставьте лайк под этим постом, если вы дочитали его до конца и для вас он оказался действительно полезным и интересным.

👉 Подписывайтесь на мой телеграмм-канал и будьте на шаг впереди рынка! У себя я публикую уникальный авторский контент, которого зачастую больше нигде нет!