Чертик поиграй, потом мне отдай!!
Показать полностью
1
0 просмотренных постов скрыто
Никель — это новая нефть. А Россия уже вставила свою вилку в розетку
Привет, Пикабу! На связи ваш «Аналитик в шапочке из фольги». Доставайте свои защитные головные уборы, потому что сегодня мы будем копать так глубоко, что докопаемся до самого геополитического ядра Земли.
Сначала факты. Потом надеваем шапочку.
15 октября 2026 года, Москва, Российская энергетическая неделя. Госкорпорация «Росатом» и индонезийская компания PT Pembangkit Listrik Nuklir подписывают соглашение. Россия поставит Индонезии две плавучие атомные энергетические установки ПЭБ-100 суммарной мощностью 200 МВт. Место базирования — север острова Хальмахера, провинция Северное Малуку. Срок — весь жизненный цикл станции, то есть 60 лет.
Глава «Росатома» Алексей Лихачёв сам сказал, дословно:
«Это первое в мире соглашение об экспорте электроэнергии с плавучей АЭС».
Вдумайтесь: не продажа реактора. Не продажа чертежей. Продажа электричества. Россия ставит атомные реакторы на воду у чужого берега и продаёт оттуда ток. Шестьдесят лет.
Джакарта тут же уточняет: проект чисто коммерческий, B2B, частные инвестиции, бюджет Индонезии не задействован.
Отлично. А теперь надеваем фольгу.
Первая ниточка: никель
Индонезия — это не просто красивый архипелаг с курортами. Это мировой центр никеля.
Страна держит около 65% мировой добычи никеля и около 44% мировых запасов (62 миллиона тонн по данным USGS). Основные залежи — Сулавеси и Северное Малуку, то есть ровно тот регион, куда «Росатом» и ставит АЭС.
Никель — это катоды для аккумуляторов, электромобили и накопители энергии. Без него нет современной батарейной промышленности. Именно поэтому никель сегодня заслуженно называют «новой нефтью».
И тут начинается самое интересное.
Июль 2026 года. Индонезийский министр промышленности приезжает на «Иннопром» в Екатеринбург и публично заявляет:
«Приглашаем российские компании инвестировать в никелевые заводы. Гарантируем поставки сырья».
Октябрь 2026 года. «Росатом» подписывает соглашение о плавучих АЭС для никелевого региона.
Два события. Три месяца разницы. Одна страна.
Связаны ли они напрямую? Официальные лица, конечно, молчат. В документах об обмене «энергия в обмен на никель» ни слова. Но вектор очевиден: Москва получает вход в индонезийский никель, Джакарта получает российскую атомную энергетику.
И вот ещё деталь для понимания контекста. В начале 2026 года Индонезия жестко срезала квоты на добычу никеля — с 379 миллионов тонн до 250 миллионов. Разрешения теперь пересматривают раз в год, а не раз в три года.
Кому это выгодно? России. Мы в тройке мировых производителей никеля. Но главное — Россия крупнейший в мире производитель никеля высшего сорта (99,8%). Чем сильнее Индонезия зажимает квоты, тем выше цены. После этого решения никель на Лондонской бирже сразу дёрнулся вверх на 2,8% за день, до 17 980 долларов за тонну. Чем дороже никель, тем лучше себя чувствует наш «Норникель», и тем меньше дыры в бюджете от санкций.
Схема, если натянуть фольгу до предела: Индонезия хочет диверсифицировать деньги в никеле — Россия хочет высокие цены на никель — у России есть то, что Индонезия хочет (атомная энергия) — у Индонезии есть то, что хочет Россия (доступ к никелю и рычаги на рынке). В контракте написано «продажа электричества», но приглашение из июля всё ещё лежит на столе.
Вторая ниточка: география как приговор
Взглянем на карту масштабно. Индонезия как государство контролирует всю сеть ключевых проливов планеты: Малаккский, Зондский, Ломбокский и Макасарский. Через одну только Малакку идёт от 22 до 25% всей мировой морской торговли и от 75 до 80% китайского импорта нефти (23 миллиона баррелей в день). Это не просто вода. Это «горлышко», через которое дышит половина мировой экономики.
Американский Седьмой флот там давно и привык считать эти воды своими. И вдруг прямо в этой стратегической зоне, на территории страны, которая держит эти проливы, Россия ставит два ядерных реактора на 60 лет. Не флот. Не база. Не солдаты. Коммерческая атомная станция. Но с точки зрения международного права — это суверенные российские ядерные объекты повышенной радиационной опасности, стоящие на чужой территории шесть десятилетий.
Что это даёт, если смотреть трезво:
Тихие глаза и уши. Вокруг гражданского атома всегда появляется инфраструктура — мониторинг, связь, телеметрия, системы безопасности. Всё это обслуживается российскими специалистами по российским стандартам. Без шума, без флагов, без военных.
Мирный щит. Зона, где стоит работающий реактор, — это зона, где никто в здравом уме не будет устраивать военную провокацию. Случайный снаряд рядом с мирным атомом — это не инцидент, это глобальная катастрофа. Россия создает зону запрета доступа, но не ракетами, а атомными энергоблоками.
Охрана за чужой счет. И самое циничное: обеспечивать физическую безопасность этих АЭС от пиратов и диверсантов со стороны моря и берега будут сами индонезийцы. Для них это критическая энергетическая инфраструктура. Свой свет в домах, своя промышленность, свои деньги. Россия поставила актив у важнейших вод мира, а охраняет его чужой флот и чужой бюджет.
Гениально? Да. Законно? Абсолютно.
Третья ниточка: Индонезия играет в свою игру
Смотрите, что ещё происходит параллельно.
После того как Джакарта срезала квоты на никель, китайский бизнес в Индонезии буквально вскипел. Ассоциация китайских предприятий написала коллективное письмо президенту Индонезии, подключилось посольство КНР. Китайцы привыкли чувствовать себя там хозяевами никелевой империи.
И ровно в этот же момент Индонезия выкатывает пакет инфраструктурных проектов на 300 миллиардов долларов: Транссуматрская железная дорога (1700 километров), железнодорожная сеть на Калимантане. И настойчиво приглашает туда и Китай, и Россию.
Что это значит? Индонезия виртуозно балансирует. Китай слишком глубоко засел в их никелевой отрасли, что даёт Пекину мощный политический рычаг. Джакарте это не нравится. Поэтому она впускает второго крупного игрока — Россию. Не вместо Китая, а рядом с Китаем. Чтобы никто не стал незаменимым.
Классическая многовекторность Глобального Юга. Индонезия не чья-то. Индонезия своя. И она использует Москву как геополитический противовес Пекину и Вашингтону.
Но у этой игры есть побочный эффект. Хотели противовес? Получите. Но чем больше Россия входит в индонезийские проекты, тем глубже она укореняется в стране, которая держит ключевые проливы планеты. Индонезия искала балансир, а Россия получила еще одну мощную точку опоры.
Что в сухом остатке?
Отбрасываем дипломатическую шелуху и подводим итоги:
Технологическая монополия: Россия заходит на рынок Юго-Восточной Азии с технологией малых модульных реакторов, у которой на Западе просто нет коммерческих аналогов. Плавучие атомные энергоблоки серийно делает только Россия.
Иммунитет к санкциям: Формат B2B обнуляет санкционные риски. Частный контракт, частные инвестиции, коммерческая тайна. Попробуй введи санкции против бизнес-сделки между двумя компаниями в третьей стране. Юридически это минное поле. А плацдарм создаётся на 60 лет вперёд.
Ресурсный и геополитический размен: Москва дает Джакарте энергию для её никелевой империи и балансирования против Китая. Джакарта дает Москве доступ к рынку «новой нефти» и долгосрочное присутствие у ключевых морских артерий планеты.
Тихий передел: Пока на Западе рисуют очередной пакет ограничений, на Глобальном Юге тихо, технологично и с улыбками перекраивают карту влияния. Не через войну. Через розетку.
Шапочку из фольги можно снять. Но далеко не убирайте. Мир подбрасывает слишком много интересных сюжетов.
Ссылки и пруфы:
Показать полностью
Что если в батарею вместо электролита засыпать порошок?
Компания Dragonfly Energy разработала технологию изготовления твердотельных батарей из сухих порошков. Вместо жидких суспензий используются уже готовые сухие порошки, которые сразу прессуются, ламинируются и соединяются в аккумуляторную ячейку.
Технология сухих электродов сокращает количество производственных операций, уменьшает энергопотребление и исключает использование токсичных растворителей. Такой подход особенно важен для твердотельных аккумуляторов. В них вместо горючего жидкого электролита используется твердый, благодаря чему батареи становятся безопаснее, долговечнее и способны хранить больше энергии.
Если технология подтвердит заявленные характеристики, она сможет использоваться для выпуска литий-железо-фосфатных, литий-металлических и натрий-ионных батарей.
Много интересной информации в телеграм-канале ЭнергетикУм
Показать полностью
Батарейка на 100 лет
Никель-63 — искусственный радиоактивный изотоп с периодом полураспада около 100 лет. Он излучает мягкие бета-частицы — без опасного гамма-излучения. Именно это сочетание — стабильность, безопасность и длительная отдача энергии — делает его перспективным материалом для создания компактных атомных батареек.
На этой идее построена разработка американской компании NRD. Они представили твердотельную ядерную батарею, способную работать более 100 лет. Внутри происходит непрерывный процесс: никель-63 распадается и выделяет энергию, которая напрямую преобразуется в электричество. Устройство работает в диапазоне напряжений от 1,0 В до 20,0 В и имеет номинальный ток от 7,5 нА до 33 нА, при размере 20 мм х 20 мм х 12 мм.
Такие батареи идеально подходят для датчиков, систем мониторинга и устройств, которые должны работать годами без доступа человека.
Больше интересной информации про источники энергии и энергетику в канале ЭнергетикУм
Показать полностью
Никель - город в Заполярье
В Никель, посёлок городского типа, я приехала в числе художников, подавших заявку на участие в арт-резиденции "Полярная ночь". Город своеобразный, сменивший за свою столетнюю историю кучу владельцев - государств, в итоге оставшийся за Россией. Дома тут тоже с историей, начиная от коттеджей в канадском стиле и заканчивая типовыми хрущёвками.
Экскурсия по городу заняла чуть больше часа, затем мы посетили квартиру в скандинавском стиле, в которой сейчас магазин цветов и сувениров.
Но в Заполярье лично меня интересует не архитектура городов и не промышленные объекты, а природа. Её я и собралась рисовать.
Пока ехали из Мурманска в Никель, наблюдали как лес постепенно мельчает, деревья уменьшаются и постепенно лес превращается в тундру.
Солнце стоит низко, но довольно яркое, темнеет рано, так как полярная ночь ещё не закончилась. Все туристы едут за полярным сиянием и я жду этого явления. Пока было пасмурно и не видно, но ждём.
По дороге заезжали в мужской монастырь, он полностью деревянный и впечатлил.
Ну и немного фото с дороги до Никеля.
Показать полностью
10
Ржавый анод - новый подход!
Ученые из Германии и Австрии создали новый анод для литий-ионных батарей на основе оксида железа — того самого вещества, из которого состоит обычная ржавчина. Наночастицы железа поместили внутрь полых углеродных сфер, напоминающих австрийские конфеты Mozartkugel, только размером около 250 нм.
Во время работы батареи происходит любопытный эффект: железо внутри сфер медленно окисляется, превращаясь в ржавчину. Именно это и приводит к росту емкости. Максимальные характеристики достигаются примерно после 300 циклов — этот процесс называют электрохимической активацией.
Железо широко распространено и стоит недорого, а отказ от никеля и кобальта делает батареи экологичнее и безопаснее, а пористая структура обеспечивает большую площадь поверхности и высокую емкость. Технология протестирована только для анодов, но ученые уже рассматривают ее применение в натрий-ионных аккумуляторах, которые начинают использовать автопроизводители в Китае. Возможно, будущее аккумуляторов окажется… слегка ржавым.
Больше интересной информации про источники энергии и энергетику в телеграм-канале ЭнергетикУм
Показать полностью
Маленький поселок в Кольском Заполярье
Красота полярной ночи
Показать полностью
2
Тир-лист: оставшиеся металлурги
Напоминание для новых читателей о предыдущих постах: 1. Как начать инвестировать? 2. Как выбрать акции? 3. Тир-лист: алмазы, уголь, сталь.
Не является инвестиционной рекомендацией.
ВСПМО-АВИСМА. Российская металлургическая компания, специализирующаяся на производстве титана и изделий из него. В 2024 году Россия заняла 24-ое место в мире по объемам производства титана. Первое место занимает Китай, с объемом производства в 2154 раза выше российского. Три крупнейших экспортера - Индия, Индонезия, Китай. Три крупнейших импортера - США, Бразилия, Филиппины. Компания не имеет весомого конкурентного преимущества, на рынке доминируют другие страны, дивиденды не платит.
РУСАЛ, En+. РУСАЛ является третьим по величине производителем первичного алюминия в мире. На долю компании приходится почти 9% мирового производства первичного алюминия и глинозёма. Компания работает в 13 странах на пяти континентах, её штат насчитывает 61 000 человек, а объём производства в 2021 году составил 3,8 млн тонн. Всё бы ничего, но 56,88% акций РУСАЛ (контрольный пакет) принадлежат компании En+, которая объединяет энергетические и металлургические активы мажорного владельца (принадлежит 44,95% En+). Я, конечно же, не знаю никаких подробностей, но стоит один раз погуглить информацию о владельце, и компании сразу же приобретают душок из 90-ых.
Норникель. Норникель - это отличная компания, крупнейший в мире производитель никеля и палладия, но в этом же и заключается одна из его главных проблем: он также занимается платиной, медью, кобальтом, хромом, родием, золотом, серебром, иридием, рутением, селеном, теллуром и серой. Вторая его проблема - это мажоритарные акционеры. Один из них - это группа En+. Как мне кажется, если президент вынужден вмешиваться в дела частной компании и мирить акционеров, то это здоровенный ред флаг. Если структура основных акционеров поменяется или компания разделит активы, то это будет отличный повод задуматься над покупкой.
ЮУНК. 84% акций принадлежит компании Мечел. Это уже многое говорит о менеджменте. Более того, компания "законсервирована" с 2012 года из-за низкой рентабельности бизнеса и не занимается профильной деятельностью. Однако ходят слухи о возможной продаже комбината. Повлияет ли это на инвестиционную привлекательность компании? Цены на никель постепенно ползут вверх, но превышают ли они темпы роста издержек на производство? Много вопросов и мало ответов.
Лензолото. Компания находится в процессе ликвидации.
ЮГК. В 2025 году активы основного акционера были национализированы по требованию Генпрокуратуры РФ. Ходят уверенные слухи о продаже доли Росимущества Газпромбанку, который мог бы стать отличным менеджментом и неплохой политической "крышей" компании + могут появиться дивиденды, но, как по мне, сейчас лезть в компанию это супер рискованно.
Селигдар и Русолово. У компаний очень сомнительный менеджмент, у которого получается генерировать убыток, при рекордных ценах и спросе на золото + мутные истории с арестом акций. Для долгосрока слишком рискованный актив, с потенциалом повторения судьбы мажоритария ЮГК.
Полюс. Крупнейший российский золотодобытчик, который фокусирует ресурсы на разработке крупнейшего в мире (!) месторождения золота. До недавнего времени бумага была бы едва ли не идеальным примером акции для долгосрочного портфеля, но компания кинула миноритарных инвесторов в 2023 году. Компания, однозначно, приобрела новые риски в глазах инвесторов, но до сих пор остается единственной в своем роде. Подробно разберем её в одном из следующих постов.
В общем, сегодняшнюю подборку компаний можно назвать "1001 пример странного менеджмента".
Больше постов в тг-канале: t.me/klochcoffee
Показать полностью