Рекорды NVIDIA
В последнее время количество рекордов ИИ-феномена NVIDIA стремительно растет. Компания преодолела отметку рыночной капитализации в 3 трлн долл. - одновременно обогнала Apple и стала второй по стоимости компанией в мире.
Существует множество способов оценить компанию: мультипликаторы P/E, EV/EBITDA, дисконтирование денежных потоков и т.д. Если же посмотреть на то, какая часть капитализации приходится на 1 сотрудника, то вырисовывается еще один рекорд - 100 млн долл. на каждого из 29 600 сотрудников.
тг канал: https://t.me/TradPhronesis
Аналитика финансовых рынков 11.06.2024
Еще больше интересного в моем телеграмм канале - https://t.me/Investment_Formula
Аналитика финансовых рынков 07.06.2024
Еще больше интересного в моем телеграмм канале - https://t.me/Investment_Formula
BTC. Что мы имеем - был выход за сопротивление, но динамики не было, что свидетельствует о слабости покупателей, дальнейший сценарий - тест продавцов, и если случится паника, то запросто можем скатиться на 60 а дальше 55.
Золото. Как и предполагал - сходили на 2300 за унцию. Пока стоим в широком диапазоне, внимательно смотрим за нижней границей ~2285, вероятно будет тест.
Нефть. Как и предполагал увидели снижение на ~6%. Сейчас идет тест нижней границы расходящегося треугольника, вероятно будет выход к цене 82.
Газ. Увидели тест и проход сопротивление, дальше рост.
Алюминий. Идем по сценарию озвученному на прошлой неделе.
Пшеница. Вернулись в диапазон, сигналов нет. Новости скорее негативные по посевным.
Одураченные случайностью
При упоминании NVIDIA можно упомянуть и «звезду» 2020 года Кейт Вуд из фонда ARK. Тогда она вложилась в технологические акции и сделала ARK одним из самых доходных фондов. Но, как и почти любой успех активного управляющего, это было случайностью.
Hendrick Bessembinder, профессор финансов в Университете Аризоны, провел исследование и выяснил, какие публичные компании принесли акционерам больше всего денег с 1926 года.
Оказалось, из нескольких тысяч акций только 50 лучших отвечают за 40% всего прироста капитализации рынка. Суммарная доходность 96% акций соответствовала доходности гособлигаций. И только 4% акций обеспечили всю избыточную доходность рынка по сравнению с государственными облигациями.
4% - это почти иголка в стоге сена. Чтобы с гарантией иметь в портфеле такие компании, как NVIDIA, надо использовать индексное (пассивное) инвестирование, отказавшись от активного управления.
Кейт Вуд, как активный инвестор, который считает себя умнее других и самого рынка, продала весь пакет NVIDIA перед началом ралли и упустила 1 млрд долл.
Глядя на Кейт Вуд хочется перечитать книгу Нассима Талеба «Одураченные случайностью» и заодно вспомнить Богла:
Изменение стоимости 10 тыс. долл., вложенных в Индекс и АRK:
Спасибо! тг канал: https://t.me/TradPhronesis
Какие акции вырастут, а какие упадут?! Обзор рынка 09.06 на следующую неделю
Приветствую в моем лайв-журнале по трейдингу и инвестициям 👋
Я для себя лично формирую на каждую неделю прогноз по акциям и доллару, отрабатывая его в дальнейшем на своих деньгах. В какой-то момент появилось желания дополнительно монетизировать свои знания, и поэтому я начал вести свой отчет публично. Вот немного про меня и идею. На данный момент счет составляет 437 тыс. руб.
А тут есть моя статика доходностей за 2023 и 2024 год.
Мой тг c инфографикой и обучением.
В целом, идея в том, что можете смотреть на реальную практику работы с рынком от трейдера. Сформировать вместе со мной ответ на вопрос: Биржа - норм?
Кстати, я тут запилил бесплатного бота ИИ-советника для инвесторов и трейдеров на основе ChatGPT4 Turbo, заходите тестить (в закрепленном сообщении).
Структура обзора
1. Сравнение результатов прогноза прошлой недели
2. Технический анализ контекста рынка на следующую неделю
3. Выбираем конкретные акции для торговли
Cравнение результатов прогноза прошлой недели 🕓
Сильные бумаги по отношению к индексу Мос.Биржи (MOEX) 💪
1. Интер РАО 02.06 - 4 руб. | 09.06 - 3,8 руб. | -5% (дивидендный гэп)
2. НЛМК 02.06 - 195,9 руб. | 09.06 - 196,4 руб. | +0,25%
3. Роснефть 02.06 - 556 руб. | 09.06 - 571 руб. | +2,6%
Слабые бумаги по отношению к индексу МосБиржи (MOEX) 👎
1. ВТБ 02.06 - 0,01976 руб. | 09.06 - 0,02040 руб. | +3,2%
2. Самолёт 02.06 - 3116 руб. | 09.06 - 3331 руб. | +6,9%
3. VK 02.06 - 555 руб. | 09.06 - 563 руб. | +1,4%
Сравниваем с бенчмарком - Индексом Московской Биржи 🧐
Индекс 02.06 - 3217 руб. | 09.06 - 3233 руб. | +0,5%
Средняя результативность прогноза по сильным бумагам 💸💪
На самом деле, даже не знаю как считать в этот раз. Случился дивидендный гэп по Интер РАО (фьючерс не изменился в цене) + в списке шортов был Русал, который я хотел взять в шорт при росте рынка до уровня продаж (но все пошло не по плану).
Пойду по простому варианту, все равно прогноз оказался неверным)
(-5%+0,25%+2,6%)/3*50%(50% было по плану в лонге)=-0,35%
Итог: 02.06-09.06: -0,35%
Средняя результативность прогноза по слабым бумагам 💸👎
(+3,2%+6,9%+1,4%)/3*50%(50% было по плану в шорте)= 1,91%
Итог: 02.06-09.06: +1,91%
Прогноз отрицательный 👎, общая результативность по сильным бумагам хуже Индекса Московской Биржи, и хуже слабых бумаг.
Теоретическая результативность: -0,35% (убыток от лонга) - 1,91% (убыток от лонга) - 0,7% (убыток от фьючерса) = -2,96%
Мой личный результат: -2,1% (включая убыток от фьючерса -0,7%)
Комментарии. Сумбурная неделька вышла. Случился план Б на который я особо не рассчитывал, очень круто провели манипуляцию с рынком и ушли вверх.
Уже в понедельник я закрыл все позиции, однако часть счета подрезало. Жаль, что не хватило мужества перевернуться, пытался открыться на фьючерсе, но выбило из позиции, кароче, провал)
Вся суть этой недели в этом скриншоте) Кстати, тут мой журнал сделок и чат: https://t.me/ex_norm_chat
Что там с рынком. Анализ контекста на неделю 📈
Индекс Московской Биржи (отработка на фьючерсе) 📊
Для начала посмотрим на позиции юридических лиц, информация по которым размещается на сайте Московской биржи.
Информация о позициях юридических лиц на фьючерсе по Индексу на 09.06:
Физические лица👶:
02.06 - длинные 26 589 (+30,5%) короткие 15 062 (16,8%)
09.06 - длинные 27 664 (+4%) короткие 12 076 (-19,8%)
Юридические лица 🧐 (как всем известно - эти ребята обычно реже ошибаются, ведь на кону большие деньги):
02.06 - длинные 139 654 (-3%), короткие 151 181 (+3,3%)
09.06 - длинные 148 758 (+6,5%), короткие 164 346 (+8,7%)
В начале недели юридические лица внизу начали набирать позиции в лонг, я подумал, что дело пахнет разворотом, но сейчас, оказывается, что в течении недели опять набрали шортов и позиция снова стала склоняться на падение рынка, интересно.
Что там по графикам 📉📈
Появился покупатель на рекордны объемах внизу. Что тут видно.
Цифра 1 - видно хвостик продавца, который делал последнее движение, причем неэффективно. Будет ли продавец защищать тенденцию вниз - да, но перед этим мы сходим вверх, пересечем верхний локальный максимум этого бара и ждем продаж.
Цифра 2 - дали много объема, закрылись лучше бара слева на том же уровне, закрытием бара покупок зашли в тело бара продаж. Если и пойдем вниз, то этот бар также будет попытка защиты, уже нужно будет смотреть на её силу.
Давайте посмотрим дневку.
На лицо уровни покупок и продаж, выделил их цифрами.
1 - уровень продаж от которого жду защиты.
2 - уровень покупателя, соответственно.
Давайте часовик посмотрим.
Вырисовывается жирнющая ситуация, с точки зрения сбора ликвидности. Отметил это цифрой 1: пересекаем текущий тренд покупок - технари начнут покупать, пересекаем локальный горизонтальный максимум и доходим до целевого уровня продаж - идеально!
Для юриков будет отличная ситуация набрать шортов, я думаю, что этим как минимум попробуют воспользоваться.
Кстати, обратите внимание как четко отрабатываются уровни.
Какие мои ожидания на неделю:
Думаю будет расторговка после которой будет чуть ясней дальнейшее движение.
40% портфеля в лонг (буду закрывать на уровнях, которые выделил).
40% портфеля в шорт (буду добирать на уровнях продаж, после небольшого роста до 80%, в своем журнале отписываюсь).
Личная стратегия по акциям на следующую неделю💼
Кстати вот более детальное описание моей стратегии. Она для спекулянтов, а не для инвесторов.
Слабые бумаги - будут падать больше всех при коррекции Индекса Мск. или расти меньше всех при росте рынка. По возможности, я их шорчу через фьючерсы (тут можно посмотреть актуальные списки).
Сильные бумаги - падают меньше всех при коррекции Индекса Мск. и растут больше всех при росте рынка. Я захожу в лонги по этим бумагам на следующей неделе.
Кстати, я сделал первую попытку разделить портфель на основной и рискованный для отработки стратегий по опционам. Там пока лишь 10 тыс. руб. 😄, вот думаю как работать с ним, какую делать стратегию. Есть идея добить хотя бы до 30 тыс. руб. и по 40% от всего портфеля заходить в рискованные позиции. Буду пробовать потихоньку.
Интересны опцион, если рынок пойдет вниз - возьму его.
На уровне продаж со звездочкой буду покупать этот.
Если рынок завалится в понедельник, то это будет один из самых ликвидных опционов, которых я точно смогу купить.
Позиции с прошлой недели 🕓
Лонг:
-
Или вместе: 0% от счета
Шорт:
-
Или вместе: 0% от счета
Сильные бумаги по отношению к Индексу Московской Биржи (IMOEX) на следующую неделю 💪
Берем только акции с низкими долгами и хорошей балансовой стоимостью.
458 000 руб. * 40% = 183 200 руб. / 2 = 91 500 руб.
1. Интер РАО 09.06 - 3,8 руб. IRM4 фьючерс. Мои уровни по набору позиций на лонг:
📈 3,8 руб. (91 тыс. руб.)
Цель: 4 руб. +5%
2. Московская биржа 09.06 - 248 руб. MEM4 фьючерс. Мои уровни по набору позиций на лонг:
📈 248 руб. (91 тыс. руб.)
Цель: 254 руб. +2,6%
Слабые бумаги по отношению к индексу Индексу Московской Биржи (IMOEX) на следующую неделю👎
458 000 руб. * 40% = 183 200 руб. / 2 = 91 500 руб.
1. Алроса 09.06 - 74,53 руб. ALM4 фьючерс .
📉 74,53 руб. (91 тыс. руб.)
Цель: 70,52 руб. -5%
2. VK 09.06 - 563 руб. VKM4 фьючерс.
📉 563 руб. (91 тыс. руб.)
Цель: 527 руб. -6,41%
Всем отличной недели)
Готовы к Евро-2024? А ну-ка, проверим!
Для всех поклонников футбола Hisense подготовил крутой конкурс в соцсетях. Попытайте удачу, чтобы получить классный мерч и технику от глобального партнера чемпионата.
А если не любите полагаться на случай и сразу отправляетесь за техникой Hisense, не прячьте далеко чек. Загрузите на сайт и получите подписку на Wink на 3 месяца в подарок.
Реклама ООО «Горенье БТ», ИНН: 7704722037
ЦБ РФ сохранил ставку. Что дальше?
В пятницу ЦБ РФ сохранил ключевую ставку на уровне 16% годовых, когда многие ожидали повышения КС.
При этом, регулятор сообщил о сохранении инфляционных рисков и возможном повышении ставки ЦБ на следующих заседаниях.
Банк России заявил, что для возвращения инфляции к цели потребуется существенно более продолжительный период поддержания жестких денежно-кредитных условий в экономике, чем прогнозировалось в апреле.
Считаю, что сохранение ключевой ставки было политическим решением перед выступлением президента на ПМЭФ по экономике России. По словам Набиуллиной, на этом заседании количество мнений о том, что надо подумать о повышении ставки, было больше, чем на предыдущем заседании.
Поэтому, есть высокая вероятность повышения ключевой ставки на заседании 26 июля 2024 г. Инфляционные ожидания населения и участников финансового рынка выросли.
Тем не менее, участники рынка отреагировали позитивом. Акции показали вертикальный взлёт и затем началась фиксация прибыли. Далее думаю будет поступательный рост, участники рынка переварят информацию за выходные и вернуться к покупкам.
При этом, я пока не жду, что индекс МосБиржи сможет переписать локальные максимумы. В связи с этим, портфели не полностью в лонгах и по мере роста буду обратно уходить в фонды ликвидности.
Больше об инвестициях и трейдинге вы найдете в моём телеграм-канале.
С уважением, Дмитрий!