Как и обещал, рассмотрим самые горячие вопросы крипторынка и сделаем реальный вывод из достоверных данных, что попали в мои руки. Для начала предлагаю разобраться с самыми шумными событиями:
- продажа Mt.Gox’s BTC обрушит курс;
- ввод/вывод USDT и BTC на биржу влияет на курс;
- криптопейджинг предсказывает цену BTC.
А в конце мы сделаем вывод: кто же настоящий манипулятор криптовалютного рынка?
Mt.Gox’s BTC
Уже более года ходит информация о реализации BTC и BCH (далее про BCH не упомяну ни разу, судьба BCH мне безразлична) биржей Mt.Gox (далее биржа) чтобы расплатиться с инвесторами, оставшиеся без активов пулом на 800.000 BTC после банкротства биржи в 2014 году. Многие аналитики начинали искать совпадения в снижении цены на Биткоин с продажами крупных партий актива, начиная с декабря 2017 года. В подробности уходить не будем, очень многим известны такие статьи. Также известно, что в наличии у биржи имеется только 200.000 BTC, которые Кобаяши якобы нашел на забытом холодном кошельке. В долларовом эквиваленте инвесторам должны выплатить 800.000*$560(курс в марте при банкротстве биржи) = ~$450 млн., даже, если сейчас в наличии бы оставались те же 200.000 монет, но на текущий момент в долларах имеется $1,3 млрд (при курсе BTC $6500) для выплат, что в три раза больше, чем должны инвесторам. Сама главная проблема в том, что инвесторы хотят получить обратно свои Биткоины, а не доллары – это и замедляет процесс выплат, ну конечно, кто хочет получить в 4 раза меньше монет, чем ему должны, которые сейчас в 10 раз дороже, чем при потере. Врядли учредители банкротной биржи смогут наторговать или превратить 200.000 в 800.000 BTC – крайне не верю в такой сценарий. Этот вопрос так и будет открыт, если инвесторы не договорятся о способе выплаты.
Предлагаю перейти к обсуждаемой проблеме – что будет, если учредители продадут 200.000 монет по рынку.
Хочу сразу сказать, что такое количество никто никогда не будет продавать даже на крупнейшей бирже, имеющей возможность фиатного вывода, например, Bitfinex. Как правило (а иначе никак по-другому), сделки на такие объемы проводят на OTC (внебиржевом) рынке, минуя вводы/выводы на криптобиржу и продажи актива на них по рыночной цене. Как мы знаем, ранее не возникало проблем с выкупом Биткоинов даже на аукционе при продаже арестованных активов Silk Road. Поэтому ничего не мешает Японским регуляторам поступить по аналогии – провести аукцион.
Если такая сделка будет иметь место, аукцион это или же простые OTC сделки, то ее осуществление будет возможно только при наличии покупателя (важно!). Если нет покупателя, то активы будут находиться в руках прежних хозяев. Не понимаю, почему все думают, что продажа такого объема даст рынку медвежье настроение на многие годы. Лучше обратите внимание, что существует спрос на такой объем и его готовы выкупать, другое дело, если бы актив не имел спроса вовсе.
Вывод. Продажа 200.000 BTC не опустит цену в пол, а то и вовсе на нее не произведет негативного влияния, так на сделку есть покупатель, который сможет продать эти же BTC только при наличии покупателя уже с его стороны и врядли первый покупатель будет продавать второму себе в минус.
Считаю, что крупные продажи наоборот смогут превознести цену актива, вспомните, например, недавний диссонанс по Ripple, который за сутки подорожал на 100%, а ведь его тоже продает бывший генеральный директор суммой в токенах на $1 млрд, где крупнейшие продажи приходились на 16-19 сентября, откуда после начался бурный рост.
«Не так страшен кит Mt.Gox как его представляют».
+USDT = +BTC, +BTC=-BTC.
Существуют мнения, что при заливе на биржу USDT Биткоин будет расти, будто бы именно для этого завели USDT – для пампа BTC. У меня всегда возникает вопрос: откуда вы знаете? И наоборот, если вливают на биржу крупный объем BTC, то обязательно для слива BTC. Вопрос аналогичный. Считаю, что у этой закономерности вариантов разнообразия масса и покупать можно не только BTC за USDT, а за BTC можно купить что угодно на этом рынке, кроме того одного варианта – продажи BTC при вводе на биржу крупного объема. Также часто Bitfinex обвиняют в манипулировании ценой. Слабо в это верю, так как Bitfinex свои активы врядли будет продавать на своей же бирже и выводить себе на счет, или вы серьезно в это верите? У них и без этого все очень неплохо в финансовом плане на биржевой комиссии, также стоит учесть, что у них бизнес с 2013 и эти полгода медвежьего рынка им не составят препятствий, так как они имеют достаточную подушку на содержание своего маленького мира в случае любых возможных и невозможных самых плохих обстоятельств.
Из всего выше сказанного хочу сделать вывод, что невозможно узнать для каких именно целей производятся вводы/выводы объемом активов на биржу, следовательно, невозможно тем более предсказать движение цены BTC, подкрепляя мнение переводами между кошельков.
Криптопейджинг указывает будущую цену BTC.
Если еще кому-то неизвестно это мнение, то введите в поиск «Криптопейджинг», чтобы узнать подробнее. Вкратце суть состоит в том, что какой-то «сигнальный» кошелек уведомляет другие крупные кошельки, а иногда и пустые о изменении тренда небольшим количеством сатоши. Например, если отправлено с 10 кошельков 0.00000666, то должно о чем-то говорить, а некоторые считают, что это явное указание «цены Китов» на $6660.
Я тоже долго думал над этим криптопейджингом, но ответ нашел сразу же после того, как начал сопровождать OTC сделки и сейчас вам приведу пример сделки, который будет ответом на вопрос о криптопейджинге и есть ли смысл его анализировать.
Представим, что сейчас мы участвуем в сделке на 200.000 BTC. Есть стороны покупателя и стороны продавца, которые договариваются обо всех условиях, комиссионных и пр. После соглашения об условиях на покупку объема актива продавец должен доказать его наличие, а делается это очень просто – продавец отправляет указанное покупателем в соглашении количество сатоши, например 0.00000666. Таким образом, покупатель сможет увидеть баланс кошелька, с которого отправлена установленная сумма и будет уверен, что это именно тот продавец, ведь количество сатош устанавливается индивидуально, и что у продавца имеется реальное количество для сделки. В целях безопасности продавец часто хранит активы на нескольких кошелька, а иногда продавец не один, а составляется пул из нескольких продавцов, которые с каждого кошелька отправляют единую сумму в 0.00000666 сатоши покупателю на его кошелек для доказательства владения активом, ведь блокчейн Биткоина скажет об этом и даже больше.
Такой «сигнал» о доказательстве наличия актива отображается в блокчейне как будто кто-то кого-то о чем-то проинформировал или отправил сообщение. Кстати да, сообщения также можно оставлять к транзакции в виде комментария, если вы до сих пор этого не знаете. И вот, если бы аналитики «криптопейджера» знали бы эти сообщения, то встало бы все на свои места для чего это делается, а обычно в этом сообщении пишутся данные: дата и кодовое слово по требования покупателя. Покупатель получает таким способом реальное доказательство владения активом у стороны продавца.
Вывод: так вот, криптопейджера не существует как и не существует никаких китовых сигналов о том куда же им направить в следующий раз цену (ну смешно же). Эти малозначимые по цене сигналы нужно лишь только сторонам на рынке OTC для доказательства наличия монет у продавца и не более того.
А кто же тогда двигает цену на таких новостях и пейджинге?
В первую очередь хочу обратить ваше внимание, что балансом не более 0.1 BTC обладают более 88% пользователей от всех имеющихся на сегодняшний день кошельков, которые, уверен, в большей части находятся как раз в режиме торговли на биржах. Китовые кошельки мы рассмотрели выше и убеждаемся, что они не торгуют на биржах, у них сделки внебиржевые в рамках рынка OTC. Из информации, что более 88% не имеют баланс на кошельке более 0.1 BTC можно сделать вывод, что это рынок «хомячий» и именно хомяки, обвиняя китов и анализируя движения их кошельков, вводы/выводы на биржу объемных сумм сами провоцируют движение цены в ту или иную сторону. Хочу отметить, что многие из этих хомяков не имеют полного понимания о крипторынке, а лишь занимаются спекулятивной активной торговлей, дабы заполучить успешный профит в короткие сроки и торгуют они по техническому анализу и реагируют на любые новости, которые им преподносят тематические СМИ. Далее эти новости начинают копировать в множественные каналы (например, телеграм-каналы) для обсуждения и совместного принятия решения открыть или закрыть позицию. Также многие уже просто на столько привыкли шортить, что о лонге они совсем забыли и расценивают очередной скачок цены как возможность шортить повыше.
Хомяки, которые обвиняют в манипулировании ценой китов – институциональные хомяки. Так их назвал, потому что они уже более года ждут входа в крипторынок институциональных инвесторов, создавшие излишнюю волатильность, а после входа вторых начинают их обвинять в манипулировании. Поэтому крипторынок пока еще хомячий, а институциональные деньги, как я считаю, не главное для развития криптоиндустрии. Равивать криптоиндустрию пора уже с точки зрения полезного практического применения.
