Доходы-расходы

1.

Рассмотрим простой случай долгосрочного инвестирования в один финансовый инструмент без использования плеча.

Допустим, у нас выделена на инвестирование в выбранные акции (А) сумма М=1000 денежных единиц.

На начальном этапе мы покупаем акций (А) на всю сумму М, и устанавливаем период для ребалансировки (Т). Целесообразно (Т) выбрать в пределах от 3 месяцев до 1 года.

Наши следующие действия будут по окончании периода (Т), к концу которого мы подойдем с каким-то из трех вариантов: (цена А вырастит; цена А упадет; цена А не изменится). Наши действия будут зависеть от той ситуации, которая сложится на конец периода (Т).

Если цена А не изменилась, то ничего не предпринимаем, и ждем окончание следующего периода (Т).

Если цена А выросла, то продаем такое количество акций, чтобы сумма вложенная в них снова стала равна М=1000 денежных единиц.

Если цена А упала, то покупаем такое количество акций, чтобы сумма вложенная в них снова стала равна М=1000 денежных единиц.

То есть, на начало следующего периода стоимость акций (А) в нашем портфеле должна быть равна М=1000 денежных единиц. Этот цикл мы повторяем в дальнейшем, получая прибыль от дивидендов и покупки по более низким ценам и продаже по более высоким.

Алгоритм, в котором сумма вложений поддерживается на одном уровне, мы будем называть «инвестирование постоянной суммой»

2.

Ребаланировка по выходу из канала волатильности для инвестирования постоянной суммой.

Выше описан достаточно простой способ инвестирования. Но в реальности происходит не все так гладко. Во первых, во время периода между ребалансировками может сложиться ситуация, когда финансовый инструмент сильно вырастит(или упадет), а потом вернется в диапазон прежних значений. В этом случае мы упустим возможную выгоду от произошедшего движения. Во вторых, психологический аспект. Многим людям скучно сидеть и ждать следующего момента ребалансировки, и хочется в лезть в процесс и порулить самому. Для таких ситуаций можно использовать более сложный алгоритм для определения момента ребалансировки.

Общая идея метода такова: мы работаем по простой стратегии инвестирования постоянной суммой с заранее заданным периодом для ребалансировки (Т). Но если цена резко отклоняется от ожидаемых значений, то проводим ребалансировку при этом отклонении, и затем, начинаем отсчет нового периода (Т) от последней внеплановой ребалансировки.

Теперь нам остается только определить правила, по которым мы будем принимать решение о ребалансировке.

Если посмотреть на графики цен разных финансовых инструментах, то можно заметить, что часть времени цены движутся некоторых ценовых каналах. Величина этих каналов определяется волатильностью цены. Если мы примем, что текущая волатильность есть некая норма для данного финансового инструмента, то сигналом для действий для нас будет выход цены за пределы которые нам может ограничить данная волатильность.

Для измерения волатильности используем индиктор ATR (Average True Range), который доступен во многих торговых терминалах. По своей сути ATR показывает средний размер свечи (с учетом гэпов) за заданный период. Для расчетов желательно выбрать дневной таймфрейм и период от 20. В результате имеем среднее значение от максимума до минимума дневной свечи.

Этот средний размер свечи примем за «норму» для движений цены. И наши действия должны начинаться только после превышения этой номы.

Чтобы определить границы на следующий день, нужно от конца текущего дня отложить в верх и вниз размер полученной дневной свечи.

Чтобы определить границы через два дня, нам нужно вычислить размер условной двухдневной свечи.

ATR(N)= ATR(D1)*КОРЕНЬ(N), где N количество дней в свече большего временного интервала.

Для торговой свечи в 2 дня: ATR(2)= ATR(D1)*КОРЕНЬ(2).

Полученные значения для второго дня откладываем от конца текущего дня.

Аналогично делаем расчеты для всех последующих дней:

Ищем размер трехдневной свечи ATR(3)= ATR(D1)*КОРЕНЬ(3).

Границы для третьего дня откладываем от конца текущего дня.

Делаем расчеты для последующих дней.

Эти расчеты можно быстро провести в любых электронных таблицах. В результате мы получим расширяющийся диапазон, который будет для нас индикатором для наших действий. Если цена за время периода (Т) не выйдет за эти границы, то ни каких активных действий мы не предпринимаем. При проведении любой ребалансировки за исходные точки времени и цены принимаются те значения, которые были на момент ребалансировки.

Для простоты расчетов, выходные и праздничные дни не выбрасываем из расчетов. Это даст немного более широкий канал, но избавит нас от лишних шумов и сложных расчетов.

Рассмотрим пример: фьючерс на индекс РТС (Данные на начало сентября 2020)

ATR(D1)= 2817 …………… Цена 120220

Значит, на следующий день верхним пределом будет 123037; нижним пределом будет 117403.

Полностью границы канала на 100 дней выглядят так:

Статья была подготовлена мной в сентябре 2020 в рамках проекта "Ордена Скупых Рыцарей"

Сегодня я хочу с вами обсудить как начать инвестировать на фондовом рынке, что для этого необходимо и можно ли начинать инвестировать с 1 000 рублей.

Итак, начнем с небольшого теоретического блока. Что такое фондовый рынок (на котором мы хотим начать инвестировать)? Это рынок, на котором можно купить и продать акции, государственные и корпоративные облигации, ценные бумаги целых секторов экономики или даже ценные бумаги групп предприятий других стран – так называемые фонды или ETF и многое другое.

Просто так на фондовом рынке мы с вами работать не можем и чтобы начать торговать на бирже, частный инвестор должен открыть брокерский счет в компании или банке, у которых есть брокерская лицензия Банка России. То есть брокер будет выступать посредником между вами и фондовым рынком.

Сделать это можно двумя способами:

1) Прийти в офис брокера или банка.

2) Открыть счет на сайте компании или ее партнеров.

По состоянию на 01.01.2021 года Центральный банк РФ или Банк России выдал лицензии на осуществление брокерской деятельности 269 компаниям. Для вашего удобства и простоты я рекомендую выбрать брокера из списка топ-10. Это ни в коем случае не реклама, но по количеству открытых счетов в лидерах российских брокеров находятся Сбер, ВТБ, Тинькоф, Альфа, Финам, Открытие и БКС. На начальном этапе я рекомендую вам в первую очередь обратить внимание на комиссии за осуществление брокерских услуг, чтобы вся полученная в итоге прибыль от инвестиций не уходила на ненужные вам расходы.

Отдельно хочу акцентировать ваше внимание, что брокера вы всегда можете поменять и вы можете открыть неограниченное количество обычных брокерских счетов. Статистика Московской биржи говорит о том, что на конец ноября 2020 года в системе зарегистрированы более 8 млн уникальных клиентов – участников торгов, из ник количество активных счетов чуть более 1,3 млн.

Второй шаг – определить для себя горизонт инвестирования и инвестиционную стратегию или инвестиционный портфель.

Давайте подробнее остановимся на втором шаге. Горизонт инвестирования – этот тот период, в течение которого вы будете инвестировать деньги, покупая фондовые активы. Горизонт инвестирования может быть как краткосрочным (пол года – год – 2 года), так и более длительным: 3 года, 5, 10 и даже 20 лет. Горизонт инвестирования зависит от тех целей, которые вы перед собой ставите (например, приобретение автомобиля через 3 года, или покупка квартиры через 5-10 лет, или сформировать тот пассивный доход, который позволит вам не работать и жить за счет дивидендов.

Инвестиционная портфель – это совокупность всех активов, которые находятся на вашем инвестиционном счете на бирже – это набор акций, облигаций, фондов, и других финансовых инструментов. Логика такого портфеля – это разнообразие ваших вложений или диверсификация активов. Так как активы вашего портфеля постоянно растут или падают в цене, то диверсифицированный портфель позволит вам поддерживать некий баланс, что приведет к росту прибыли, даже в период просадки части портфеля.

С чего лучше начинать начинающему инвестору? Я советую начать с наименее рисковых вложений – тех вложений, которые не принесут вам заоблачную прибыль, но при этом дадут вам гарантированный уровень доходности и позволят не потерять свои деньги – это облигации государственного займа (ОФЗ), ETF на акции и облигации, ETF на золото. Когда я делал первые шаги в инвестировании доля данных консервативных вложений у меня составляла порядка 80% от всех инвестиций. Именно такую долю низкорисковых вложений я порекомендовал бы и вам.

На оставшиеся 20% я бы купил среднерисковые активы такие как акции «голубых фишек» Московской биржи (это наиболее ликвидные акции, по которым выплачивают дивиденды, которые способны выдержать экономически потрясения и не обанкротиться). Это какие компании как Сбер, Лукойл, Газпром, Норникель, Яндекс, Алроса, Х5 retail group, МТС и прочие.

Вам, как новичкам, я не советовал бы начинать с акций и ценных бумах иностранных компаний, так как зачастую такие акции стоят намного дороже, а также российских акций, не относящихся к перечню «голубых фишек» Московской биржи. Также не стоит начинать с вложений в высокорисковые активы, доходность по которым может доходить до 100% (как например, криптовалюты), так как чем выше доходность тем более высок риск потерять все свои вложения.

А наша основная задача как инвестора – сохранить вложения и расти на среднерыночном уровне.

На сегодня оптимальной доходностью вложений является доходность, превышающая ставку размещения денег во вклады. То есть доходность на уровне 7-9% годовых - это уже очень классные результат. Да, с апреля по декабрь 2020 года средняя доходность портфелей была на уровне 20-25%, но этот аномальный рост был исключением из правил, и в 2021 году мы ожидаем коррекцию котировок в сторону просадки на 20-30%.

Ну и третий шаг – практический. Что можно купить сегодня на 1 000 рублей?

1) Государственные облигации (ОФЗ 26233). Номинальная стоимость всех гос облигаций 1 000 рублей. На момент записи видео на моем канале Youtube данные облигации продаются за 98,5% от их номинальной стоимости. Доходность по облигациям достаточно хорошая 6,35%, эта доходность не плавающая, а фиксированная. Что дает нам возможность планировать купонные доходы на длительный срок. Очередная выплата купона (то есть дохода вам как владельцу облигации) состоится 03.02.2021г.

2) ETF на золото (FXGD). Это так называемый золотой фонд, то есть вы вкладываете свои активы фонд, стоимость доли которого максимально точно привязана к цене на золото. Стоимость приобретения данного фонда на сегодня составляет 988 рублей.

Спасибо за интерес к материалу.

В современном мире все хотят быть богатыми. Кому-то достается большое наследство, кому-то везет оказаться в нужном месте в нужное время, кто-то всю жизнь с утра до вечера пытается раскручивать свой бизнес, и если идея изначально была правильная, то достигает хороших результатов. Что можно еще сделать в этом мире, чтобы повысить свою финансовую устойчивость, не рассчитывая на слепую удачу и не тратя всю свою жизнь на вечную погоню за успехом?

Можно изменить свое отношение к потреблению. Современному человеку социальное окружение прививает множество готовых программ поведения. Она из таких программ – программа поведения потребителя. Основная задача этой программы заставить человека потратить все свои деньги и искать способы заработать, а когда заработает, снова потратить. И этот цикл продолжается до изнеможения «пока смерть не разлучит вас с работой».

Чтобы выскочить из этого бесконечного бега по кругу, нужно немного по-другому взглянуть на окружающий мир. Если большинству привита мысль: «мои деньги – это разные товары, услуги и другие приятности, которые я могу купить», то для вас должна быть другая установка: «мои деньги – это мой труд и часть моей жизни, вложенная в этот труд. А услуги и товары в красивых упаковках существуют для того, чтобы отобрать у меня результаты моего труда».

Конечно, нельзя жить совершенно ничего не покупая, но можно оптимизировать процесс потребления товаров с точки зрения полезности и необходимости. Например, холодильник нужная вещь в хозяйстве. Но его размер, излишняя функциональность и цена оптимизируется под конкретные задачи, которые действительно вам необходимы. И совсем не стоит покупать большой и умный холодильник, чтобы продемонстрировать свою успешность гостям, которых приглашаете пару раз в год.

После того, как вы перестанете отдавать свои деньги за вещи, которые вам не нужны, у вас образуется небольшое накопление. Для того, чтобы отобрать у вас то, что вы не желали потратить, существует инфляция. Инфляция создана именно для того, чтобы вы не могли накопить, а бежали сразу тратить. Страх потери очень хороший инструмент, чтобы загнать вас обратно в бесконечное колесо работы. Ситуация такова, что вы в любом случае несете потери. Либо вы отдаете деньги на бесполезные покупки, убеждая себя в своей успешности, либо их постепенно съедает инфляция.

Можно ли вырваться из этого круга бесконечных потерь? Можно, но этот путь не усеян лепестками роз и требует дисциплины в выполнении определенных правил. Это путь инвестирования свободных средств в финансовые активы, приносящие прибыль. Этот путь не идеален. В нем тоже есть риски потерь. Но риски потерь это не гарантированные потери от ненужных трат и инфляции.

Что нужно сделать? Во-первых, включить для себя режим «антипотребительства». Начать оценивать затраты с точки зрения полезности для вас. Отказаться от ненужных затрат и оптимизировать затраты необходимые для поддержания жизненного процесса. Помните, что большие затраты на поддержания жизни говорят о вашей неполноценности, как биологического объекта, и природа по возможности избавляется от таких объектов.

Во-вторых, осознать, что если вы ничего не делаете, то несете потери. Если начинаете инвестировать, то получаете шанс не только сохранить результаты своего труда, но и приумножить их. Вопрос как инвестировать и как управлять инвестициями – это отдельная большая тема, но сейчас важно понять, что надо сделать шаг в этом направлении.

Первый шаг (заработок)- (затраты на жизнь) = (инвестиции). Инвестиции начнут приносить прибыль, и тогда формула ваших финансовых потоков станет немного другая: (заработок)+(доход от инвестиций) - (затраты на жизнь) = (инвестиции+).

На рисунке представлена схема финансовых потоков при инвестировании

Как мы видим, на первых этапах инвестирования доход от инвестиций очень маленький, но с годами он будет расти и со временем может стать больше, чем заработок от усердной работы. К тому же сам размер капитала будет расти в геометрической прогрессии.

Скорость роста вашего капитала будет зависеть вашей способности управлять своими затратами и оптимизировать их. Антипоребительство в данной схеме является самым важным фактором для роста капитала. Деньги, сэкономленные на потреблении, не просто суммируются, они возводятся в степень. На вас работает математика школьного курса.

Схема кажется простой, но большинство людей не смогут ее реализовать. Дело не во внешних условиях. Причина неудачи в самих людях. Одни не в состоянии мыслить стратегически и пройти начальный этап накопления. Другие не могут контролировать свое потребительское поведение и тратят все имеющиеся у них деньги. Большинству людей богатство не грозит.

Давно замечено, что существует такое правило: богатые со временем богатеют, а бедные со временем беднеют. Бедные по этому поводу расстраиваются и начинают подозревать, что богатые их в чем-то обманывают. Обман состоит в отношении к деньгам. Бедные пытаются избавиться от денег, а богатые пытаются заставить работать деньги на себя.

Этот текст был подготовлен мной в рамках проекта "Ордена Скупых Рыцарей"

Ребят,хочу вам сказать,что сейчас крайне не подходящее время покупать видеокарты .
Только посмотрите на цены 1660 super стоит 31 тысячу ,а её раньше можно было купить за 16-18к.
Дефолтная версия 1650 самая дешёвая стоит 16499р,её цена максимум 12к.
Советую не покупайте сейчас видеокарты вообще,не давайте повод магазинам дальше держать такие цены. Если есть спрос ,то будет и предложение.
Понимаю что не только виноваты майнеры ,но и поставки  памяти для видеокарт и  чипов.
P.S Этот пост специально для тех людей,кто плохо разбирается в видеокартах и реальной стоимости их ,не хочется чтоб люди покупали за 30к 1660 super

ИТАР-ТАСС/ Вадим Жернов

Российский рубль является одной из самых недооцененных валют в мире. К такому выводу пришли эксперты журнала The Economist после публикации нового "индекса бигмака".

Этот показатель используется для определения паритета покупательной способности в различных странах на основании стоимости одного бургера. The Economist ведет эти подсчеты с 1986 года, полагая, что стоимость сэндвича, приготовленного из разных ингредиентов - хлеба, сыра, мяса и овощей, - может служить своего рода универсальной заменой потребительской корзины, которая отличается в каждой из стран. Кроме того, с учетом присутствия сети ресторанов быстрого питания McDonald's в большинстве государств мира "индекс бигмака", по мнению издания, позволяет определить более справедливое соотношение денежных валют к американскому доллару. При этом при анализе этого показателя допускается, что одинаковые товары имеют одну и ту же цену во всех странах.

Так, журнал считает, что курс рубля к доллару США на январь 2021 года занижен на 68%, поскольку один бигмак в России стоит $1,81 (при курсе $1 = 74,63 рубля), а не $5,66, как в Соединенных Штатах. Согласно изданию, стоимость только одной валюты - ливанского фунта - является еще более заниженной (минус 68,7%).

Подробно на ТАСС

Я когда-то у себя в ЖЖ писал, что веду подробный учёт своих личных финансов, расходов, доходов и прочего, из чего с годами вырастает интересная статистика. Вот, решил подбить итоги последних лет, т.к. очередной только что закончился.

В 2019 добавил категории трат, нарисовал таблиц, графиков, и вот что получилось:

Коммуналка.

Идёт снижение после 2015, потому что я забил на поверку счётчиков и мне считают воду по какому-то там нормативу. Как мы видим, стало дешевле даже с учётом ежегодного роста тарифов на всё. 

Бензин.

При полностью одинаковых пробегах – резкое падение в 2015-м по сравнению с 2012-м, потому что в 2013-м купил новую машину, которая новее, технологичнее, и как следствие жрёт бенза сильно меньше. Пока что.

Машина – остальное.

Это все остальные расходы, так или иначе связанные с наличием автомобиля, кроме бензина. Опять же, видим тренд на повышение, потому что тачка стареет и требует на себя всё больше бабла:

Сумма абсолютно всех расходов на машину.

Четверть зарплаты, чтобы просто продолжать работать...

Вся еда.

Обеды в столовках, закупки в ашане, пиво-воды, шавуха на вокзале.

Интересно, как резко стало дорого пожрать после Крыма. Прям, сука, на треть.

Глобальный вывод: чтобы просто существовать, мы тратим примерно 2/3 своих медианных по РФ зарплат.

Такие дела. Жить стало, дороже, жить стало грустнее. То ли ещё будет.