Что творится? Утренний обзор - 14.12.2022⁠⁠

Доброе утро, всем привет!

Второй день все бегают, волнуются... что с Бинансом, что с Бинансом...

Reuters сообщает, что поставщик данных Nansen сообщает, что на Binance наблюдается отток 1,9 млрд.$ за последние 24 часа.
Это самый крупный ежедневный отток по крайней мере с июня.

Более того, вчера за 24 часа был зафиксирован отток 902 млн.$ с того же Binance.

Сам же Чанпэн Чжао, основатель и CEO Бинанса, сообщает о 1,14 млрд.$ оттока за день. Говорит, дескать, не волнуйтесь, всё топ. Хороший тест системы.

В тоже время Nansen далее уже сообщает о 3 млрд.$ чистого вывода за последние 24 часа.

Ну что сказать, приятно будет увидеть, как рухнет Binance. Ну а не рухнет, так не рухнет...

*******************************

Вдогонку по криптоновостям... нынче весь интернет в Сэме...

Справедливости ради, Ваша честь, стоит отметить, что мой клиент 500 раз сказал "Извините" в Твиттере

А ведь было столько времени рвануть куда-нибудь, откуда нет выдачи... Рассказать, показать...

*************************

ПРО ГАЗ... и нефть

Тут новенькое от Хавьера Бласа, колумниста Bloomberg, освещающего энергетику и сырьевые товары.

На прошлой неделе Оксфордский институт энергетических исследований на отраслевом собрании опросил руководителей, политиков и консультантов на предмет, станет ли снова РФ ключевым поставщиком газа в ЕС.

И таки что вы думаете произошло? А 40% на 40%. Вот это поворот (с)

И сам Хавьер пишет о том, что ДА! Даже если Владимир Путин останется Президентом РФ.

Еще совсем недавно РФ поставляла в Европу более 40% потребляемого ей газа. Энергетический мост выдерживал даже самые сложные времена холодной войны.

Потом нам опять выдают нарратив о том, что это Путин сокращает экспорт газа. Но мы уже привыкли. Оказывается, что доля российского газа в европейском миксе в 2023 году снизится менее чем на 10%. Вот это поворот! (с). Как так, спросите вы? А вот так. Помните новую страну СПГ? Это она.

Всякие агентства, конечно, моделируют ситуацию, что к началу 2028 русского газа в Европе просто не будет, но люди на земле как-то несколько иначе оценивают перспективы. Тот же Михаэль Кречмер, премьер-министр федеральной земли Саксония, заявляет, что бесконечный "обход" российского газа был бы "исторически невежественным и геополитически неправильным". Всё снова сводится к деньгам. Текущие цены на газ примерно в 7 раз больше периода 2010-2020 годов. Германия тратит миллиарды на субсидии, но это не может продолжаться вечно.

Далее приводится пример Ирака. ООН ввело полное эмбарго на иракскую нефть в августе 1990 года. Однако, уже в 96 США эмбарго сняли, заменив его системой, известной как "нефть в обмен на продовольствие". А к 2001 году США импортировали столько же иракской нефти, сколько и в начале 1990 года. И все это время Саддам Хусейн оставался у власти.

Если Европа собирается сохранить свою химическую, пищевую и тяжелую промышленность конкурентоспособной, ей понадобится дешевый газ. И нет более дешевого газа для Европы, чем у России. Сообщил нам Хавьер Блас.

**************************

Ну и раз про Газ, то давайте сразу про Германию

Вышли ноябрьские данные по инфляции в Германии

Индекс потребительских цен - 10.0% по расчету год к году и (-0,5)% к прошлому месяцу. Гармонизированный индекс выше - 11,3% к прошлому году.

Инфляция к 2015 году составляет 21,6%. Пищевая - 38,8% (продолжает расти), энергетика - 60,9%.

Достаточно резко пошел вниз темп индекса цен производителей и цен на импорт. Видно на второй картинке.

Цены на сахар в Германии туземунят. 42% в октябре и 50 в ноябре. Ну т.е. год к год. Не 50% за один ноябрь.

Но всё равно... бабулино варенице станет дороже.

Bundesnetzagentur (Федеральное сетевое агентство по электроэнергии, газу, телекоммуникациям, почте и железным дорогам) дает нам следующую картинку по газу в Германии на 12 декабря.

Импорт газа по сравнению с началом года сократился на 30-40%. По сути - это был российский газ, что видно на первой картинке - разрез по странам. Исходя из представленных данных нет оснований полагать, что российский газ стал поступать в страну обходными путями, ибо общая сумма импорта, упав, не увеличилась. Нет и увеличения по остальным странам.

А вот с чем беда, так это с экспортом газа. Не секрет, что Германия реэкспортировала российский газ, зарабатывая на этом деньги. В настоящее время этот поток упал практически до нуля.

Изъятие газа из хранилищ увеличивается.

Потребление газа на неделе, начавшейся 28 ноября 2022 года, было на 13% ниже среднего потребления за последние четыре года и почти на 14% выше по сравнению с предыдущей неделей. Потребление значительно превысило уровень, необходимый для достижения цели по экономии газа. Температура была на 0,2°C ниже, чем в предыдущие годы.

На этой неделе прогнозируется температура -3,18°C, что соответствует критическому диапазону, поэтому ожидается значительное увеличение потребления.

По графику видно, что сильно сокращено потребление в производственной отрасли. Касательно домохозяйств складывается впечатление, что октябрьское сокращение потребления было связано исключительно с теплой погодой.

*********************************

ЧТО ТАМ В США?

Инфляция в США лучше прогнозов

Годовая - 7,1%
Месячная - 0,1%

Пауэлл может быть доволен.

Инфографика, отражающая годовую инфляцию в США с визуализацией весовых долей.
Услуги продолжают тянуть вверх.

На второй картинке очищенная инфляция помесячная с таким же весовым разрезом.
Наибольшую долю в рост дает жилье (Shelter)

Пояснительная бригада
Очищенная инфляция (Core CPI) - инфляция без учета еды и расходов на энергию

Цены на бензин в США сделали ВЖУХ и упали на минимумы за год.

Никакой стабильности...

Дефицит бюджета США в ноябре составил 248,5 млрд.$ против дефицита в 87,8 млрд.$ в октябре.

А вот так выглядят квартальные процентные расходы по долгу США. Ну те самые трежеря, которые выпускает их казначейство.

Если так пойдет и дальше, то плата по процентам обгонит социалку.

*************************************************

НЕРВЯЧОК

Трейдеры никогда не тратили так много на ожидания обвала, сообщают аналитики из SentimentTrader

За последнюю неделю трейдеры США на каждый 1$, потраченный на опцион Колл, прикупили опционов Пут на 4,2$

Соотношение в два раза больше, чем во время любой другой панике за 22 года.

Пояснительная бригада
Опцион - производная ценная бумага, которая по сути является страховкой от наступления того или иного случая.
Опцион Колл - страховка на случай роста базового актива (цены)
Опцион Пут - страховка на случай падения.

Т.е. люди закупаются "страховочками" от падения в 4 раза больше.

****************************

Ну и рубрика "А ЧТО У НАС?"

Сведения по финансовым активам домохозяйств за октябрь 2022

В октябре продолжили расти сбережения населения в наличных рублях. Прирост +483,6 млрд.₽

Имел место быть прирост на переводных депозитах +143,8 млрд.₽

Прирост в банках-нерезидентах. Ориентировочно на 303 млрд.₽

Срочные депозиты продолжили сокращаться.

Пояснительная бригада
Переводные депозиты в рублях — средства на расчетных, текущих и иных счетах до востребования (в том числе счетах для расчетов с использованием пластиковых карт) резидентов Российской Федерации (организаций и физических лиц), открытых в банковской системе в валюте Российской Федерации

Объем кредитов, привлеченных домашними хозяйствами в октябре 2022 года, снизился и составил 268.0 млрд рублей

Основная доля прироста была обеспечена ипотечными жилищными кредитами (+220,7 млрд рублей), объем остальных банковских кредитов увеличился на 47,4 млрд рублей.

Сегодня опять у Минфина будут денюшки...

Минфин по средам:

И да, если вы вдруг задаётесь вопрос, не зачастил ли Минфин, то... нет. У Минфина изначально была какая-то тактика... и он её придерживался

Закончил.

Традиционно приглашаю всех к себе на канал - MarketScreen - зайдите, подпишитесь. На случай блокировки.